1 | ||||
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2 | Company Code | VTRU | ||
3 | Company Name | Vitru Limited | ||
4 | Denominator | 1,000,000 | ||
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1 | Profile | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
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2 | Symbol | Price | Beta | Volavg | Mktcap | Lastdiv | Range | Changes | Companyname | Currency | Cik | Isin | Cusip | Exchange | Exchangeshortname | Industry | Website | Description | Ceo | Sector | Country | Fulltimeemployees | Phone | Address | City | State | Zip | Dcfdiff | Dcf | Image | Ipodate | Defaultimage | Isetf | Isactivelytrading | Isadr | Isfund | |||||||||||||||||||||||
3 | VTRU | 9.3 | 0.004 | 31017 | 311950830 | 0 | 9.122-18.05 | -0.02 | Vitru Limited | USD | 1805012 | KYG9440D1034 | G9440D103 | NASDAQ Global Select | NASDAQ | Education & Training Services | Vitru Limited, together with its subsidiaries, operates as a distance learning education company in the postsecondary digital education market in Brazil. It operates through three segments: Digital Education Undergraduate Courses, Continuing Education Courses, and On-Campus Undergraduate Courses. The company offers digital education undergraduate courses in hybrid methodology, which consists of weekly in-person meetings with on-site tutors. Its courses primarily comprise pedagogy, business administration, accounting, physical education, engineering, vocational education, and health-related courses. The company also offers continuing education courses primarily in pedagogy, finance, and business, as well as in other subjects, such as law, engineering, IT, and health-related courses through hybrid model, online, and on-campus. In addition, it operates 8 campuses that provides traditional on campus undergraduate courses, including business administration, accounting, physical education, engineering, law, and health-related courses. Vitru Limited was founded in 2014 and is headquartered in Florianópolis, Brazil. | Mr. William Victor Kendrick de Matos Silva | Consumer Defensive | BR | 5711 | 55 47 3281 9500 | Rodovia JosE Carlos Daux, 5500 | Florianópolis | SC | 88032-005 | -3.17273 | 12.47273212 | 2020-09-18 | FALSE | FALSE | TRUE | FALSE | FALSE | |||||||||||||||||||||||||
4 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
5 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
6 | Income Statement - FY | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
7 | Date | Symbol | Reportedcurrency | Cik | Fillingdate | Accepteddate | Calendaryear | Period | Revenue | Costofrevenue | Grossprofit | Grossprofitratio | Researchanddevelopmentexpenses | Generalandadministrativeexpenses | Sellingandmarketingexpenses | Sellinggeneralandadministrativeexpenses | Otherexpenses | Operatingexpenses | Costandexpenses | Interestincome | Interestexpense | Depreciationandamortization | Ebitda | Ebitdaratio | Operatingincome | Operatingincomeratio | Totalotherincomeexpensesnet | Incomebeforetax | Incomebeforetaxratio | Incometaxexpense | Netincome | Netincomeratio | Eps | Epsdiluted | Weightedaverageshsout | Weightedaverageshsoutdil | Link | Finallink | |||||||||||||||||||||
8 | 2023-12-31 | VTRU | BRL | 1805012 | 2024-04-30 | 2024-04-30 15:55:37 | 2023 | FY | 1962525000 | 669480000 | 1293045000 | 0.6588680399 | 0 | 259086000 | 360401000 | 619487000 | 1594000 | 619487000 | 1288967000 | 24079000 | 338474000 | 212658000 | 888956000 | 0.4529654399 | 401564000 | 0.2046159922 | -240241000 | 95989000 | 0.0489109693 | -12803000 | 108792000 | 0.0554347078 | 3.22 | 2.97 | 36630303 | 36602000 | |||||||||||||||||||||||
9 | 2022-12-31 | VTRU | BRL | 1805012 | 2022-12-31 | 2022-12-31 0:00:00 | 2022 | FY | 1317300000 | 502300000 | 815000000 | 0.6186897442 | 0 | 179300000 | 244800000 | 424100000 | -2300000 | 424100000 | 926400000 | 64600000 | 264400000 | 127300000 | 580300000 | 0.4405222804 | 453000000 | 0.3438852198 | -451900000 | 1100000 | 0.0008350414 | -92200000 | 93320000 | 0.0708418735 | 3.52 | 3.23 | 28849000 | 28849000 | |||||||||||||||||||||||
10 | 2021-12-31 | VTRU | BRL | 1805012 | 2022-03-30 | 2022-03-30 16:18:40 | 2021 | FY | 631100000 | 240900000 | 390200000 | 0.6182855332 | 0 | 89300000 | 111500000 | 200800000 | 100000 | 200800000 | 441700000 | 45500000 | 74900000 | 54500000 | 289500000 | 0.4587228648 | 235000000 | 0.3723657107 | -185600000 | 49400000 | 0.078276026 | -21300000 | 70648000 | 0.1119442244 | 3.08 | 2.89 | 23329324 | 24436000 | |||||||||||||||||||||||
11 | 2020-12-31 | VTRU | BRL | 1805012 | 2021-04-29 | 2021-04-28 19:27:50 | 2020 | FY | 519200000 | 221500000 | 297700000 | 0.5733821263 | 0 | 73900000 | 86600000 | 160500000 | 500000 | 160500000 | 382000000 | 36500000 | 64400000 | 51500000 | 225700000 | 0.4347072419 | 174200000 | 0.3355161787 | -141200000 | 33000000 | 0.063559322 | -19100000 | 52114000 | 0.1003736518 | 2.79 | 2.68 | 18673835 | 19440299 | |||||||||||||||||||||||
12 | 2019-12-31 | VTRU | BRL | 1805012 | 2019-12-31 | 2019-12-31 0:00:00 | 2019 | FY | 461067000 | 211547000 | 249520000 | 0.5411794815 | 0 | 125344000 | 100949000 | 226293000 | -437000 | 225856000 | 437403000 | 8265000 | 56651000 | 62445000 | 101169000 | 0.2194236412 | 38724000 | 0.0839877935 | -115776000 | -77052000 | -0.1671167097 | -10892000 | -66160000 | -0.143493245 | -2.87 | -2.87 | 23058053 | 23058053 | |||||||||||||||||||||||
13 | 2018-12-31 | VTRU | BRL | 1805012 | 2018-12-31 | 2018-12-31 0:00:00 | 2018 | FY | 383449000 | 184161000 | 199288000 | 0.5197249178 | 0 | 90667000 | 70646000 | 161313000 | -361000 | 160981000 | 345142000 | 8887000 | 62517000 | 56284000 | 114176000 | 0.2977605888 | -7644000 | -0.0199348544 | -45951000 | -50215000 | -0.1309561376 | -5011000 | -45204000 | -0.1178879069 | -1.96 | -1.96 | 23058053 | 23058053 | |||||||||||||||||||||||
14 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
15 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
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17 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
18 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
19 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
20 | Balance Sheet - FY | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
21 | Date | Symbol | Reportedcurrency | Cik | Fillingdate | Accepteddate | Calendaryear | Period | Cashandcashequivalents | Shortterminvestments | Cashandshortterminvestments | Netreceivables | Inventory | Othercurrentassets | Totalcurrentassets | Propertyplantequipmentnet | Goodwill | Intangibleassets | Goodwillandintangibleassets | Longterminvestments | Taxassets | Othernoncurrentassets | Totalnoncurrentassets | Otherassets | Totalassets | Accountpayables | Shorttermdebt | Taxpayables | Deferredrevenue | Othercurrentliabilities | Totalcurrentliabilities | Longtermdebt | Deferredrevenuenoncurrent | Deferredtaxliabilitiesnoncurrent | Othernoncurrentliabilities | Totalnoncurrentliabilities | Otherliabilities | Capitalleaseobligations | Totalliabilities | Preferredstock | Commonstock | Retainedearnings | Accumulatedothercomprehensiveincomeloss | Othertotalstockholdersequity | Totalstockholdersequity | Totalequity | Totalliabilitiesandstockholdersequity | Minorityinterest | Totalliabilitiesandtotalequity | Totalinvestments | Totaldebt | Netdebt | Link | Finallink | |||||
22 | 2023-12-31 | VTRU | BRL | 1805012 | 2024-04-30 | 2024-04-30 15:55:37 | 2023 | FY | 21302000 | 220301000 | 241603000 | 277334000 | 1 | 40459000 | 579106000 | 555535000 | 1862589000 | 2479601000 | 4342190000 | 126404000 | 226959000 | 39526000 | 5290614000 | 0 | 5869720000 | 112073000 | 202741000 | 23445000 | 45331000 | 138511000 | 498656000 | 2306912000 | 43852000 | 730896000 | 4696000 | 3086356000 | 0 | 327834000 | 3585012000 | 0 | 8000 | 228646000 | 2056054000 | 0 | 2284708000 | 2284708000 | 5869720000 | 0 | 5869720000 | 220301000 | 2509653000 | 2488351000 | |||||||
23 | 2022-12-31 | VTRU | BRL | 1805012 | 2022-12-31 | 2022-12-31 0:00:00 | 2022 | FY | 47200000 | 26400000 | 73600000 | 263100000 | 20000000 | 14800000 | 371500000 | 545000000 | 1862589000 | 2565054000 | 4427600000 | 0 | 203000000 | 111900000 | 5287500000 | 100000 | 5659100000 | 99700000 | 182500000 | 16000000 | 43600000 | 66600000 | 392400000 | 1761100000 | 0 | 773400000 | 557792000 | 3092292000 | 0 | 323300000 | 3484692000 | 0 | 8000 | 119900000 | 2054500000 | 0 | 2174408000 | 2174408000 | 5659100000 | 0 | 5659100000 | 26400000 | 1943600000 | 1896400000 | |||||||
24 | 2021-12-31 | VTRU | BRL | 1805012 | 2022-03-30 | 2022-03-30 16:18:40 | 2021 | FY | 75600000 | 253000000 | 328600000 | 148300000 | 35000000 | 2900000 | 514800000 | 242900000 | 304815000 | 365337000 | 670200000 | 5900000 | 83400000 | 10200000 | 1012600000 | 0 | 1527400000 | 41700000 | 27200000 | 3300000 | 10300000 | 180200000 | 259400000 | 134300000 | 0 | 0 | 67600000 | 201900000 | 0 | 161500000 | 461300000 | 0 | 6000 | 26500000 | 1039600000 | -6000 | 1066100000 | 1066100000 | 1527400000 | 0 | 1527400000 | 253000000 | 161500000 | 85900000 | |||||||
25 | 2020-12-31 | VTRU | BRL | 1805012 | 2021-04-29 | 2021-04-28 19:27:50 | 2020 | FY | 85900000 | 515200000 | 601100000 | 117300000 | 10200000 | 3100000 | 731700000 | 224600000 | 304815000 | 356135000 | 661000000 | 6900000 | 50800000 | 12800000 | 956100000 | 0 | 1687800000 | 32200000 | 175200000 | 2400000 | 9700000 | 165500000 | 382600000 | 126000000 | 0 | 0 | 201200000 | 327200000 | 0 | 149400000 | 709800000 | 0 | 6000 | -44100000 | 1022100000 | -6000 | 978000000 | 978000000 | 1687800000 | 0 | 1687800000 | 515200000 | 301200000 | 215300000 | |||||||
26 | 2019-12-31 | VTRU | BRL | 1805012 | 2019-12-31 | 2019-12-31 0:00:00 | 2019 | FY | 2457000 | 72321000 | 74778000 | 92841000 | 45371000 | 1858000 | 214848000 | 158567000 | 304815000 | 353355000 | 658170000 | 3786000 | 37146000 | 16160000 | 873829000 | 0 | 1088677000 | 29978000 | 17265000 | 1657000 | 3186000 | 170962000 | 221391000 | 85923000 | 304005000 | 24958000 | 1067000 | 415953000 | 0 | 103188000 | 637344000 | 1248000 | 548380000 | -96228000 | -819000 | -1248000 | 451333000 | 451333000 | 1088677000 | 0 | 1088677000 | 72321000 | 103188000 | 100731000 | |||||||
27 | 2018-12-31 | VTRU | BRL | 1805012 | 2018-12-31 | 2018-12-31 0:00:00 | 2018 | FY | 2375000 | 164822000 | 167197000 | 76792000 | 13420000 | 1234000 | 252394000 | 138250000 | 338731000 | 396529000 | 735260000 | 5432000 | 29924000 | 17710000 | 926576000 | 0 | 1178970000 | 17051000 | 15397000 | 1720000 | 1194000 | 141390000 | 175032000 | 73342000 | 360304000 | 43441000 | 7458000 | 484545000 | 0 | 88739000 | 659577000 | 0 | 546509000 | -30068000 | 2952000 | 0 | 519393000 | 519393000 | 1178970000 | 0 | 1178970000 | 164822000 | 88739000 | 86364000 | |||||||
28 | 2017-12-31 | VTRU | BRL | 1805012 | 2017-12-31 | 2017-12-31 0:00:00 | 2017 | FY | 2311000 | 145592000 | 147903000 | 63372000 | 5947000 | 1528000 | 218750000 | 101864000 | 372268000 | 424676000 | 796944000 | 2909000 | 26678000 | 20524000 | 948919000 | 0 | 1167669000 | 16125000 | 10875000 | 819000 | 3134000 | 134460000 | 164594000 | 50764000 | 439712000 | 56108000 | 4925000 | 551509000 | 0 | 61639000 | 716103000 | 0 | 434000000 | 15639000 | 1927000 | 0 | 451566000 | 451566000 | 1167669000 | 0 | 1167669000 | 145592000 | 61639000 | 59328000 | |||||||
29 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
30 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
31 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
32 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
33 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
34 | Cash Flow - FY | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
35 | Date | Symbol | Reportedcurrency | Cik | Fillingdate | Accepteddate | Calendaryear | Period | Netincome | Depreciationandamortization | Deferredincometax | Stockbasedcompensation | Changeinworkingcapital | Accountsreceivables | Inventory | Accountspayables | Otherworkingcapital | Othernoncashitems | Netcashprovidedbyoperatingactivities | Investmentsinpropertyplantandequipment | Acquisitionsnet | Purchasesofinvestments | Salesmaturitiesofinvestments | Otherinvestingactivites | Netcashusedforinvestingactivites | Debtrepayment | Commonstockissued | Commonstockrepurchased | Dividendspaid | Otherfinancingactivites | Netcashusedprovidedbyfinancingactivities | Effectofforexchangesoncash | Netchangeincash | Cashatendofperiod | Cashatbeginningofperiod | Operatingcashflow | Capitalexpenditure | Freecashflow | Link | Finallink | |||||||||||||||||||
36 | 2023-12-31 | VTRU | BRL | 1805012 | 2024-04-30 | 2024-04-30 15:55:37 | 2023 | FY | 95989000 | 212658000 | 0 | 0 | -257001000 | -302726000 | 0 | 12376000 | 1725000 | 327966000 | 229465000 | -122585000 | -487326000 | 0 | 0 | -265197000 | -803823000 | -554221000 | 0 | -16144000 | 0 | 10396000 | 548473000 | 0 | -25885000 | 21302000 | 47187000 | 229465000 | -122585000 | 106880000 | |||||||||||||||||||||
37 | 2022-12-31 | VTRU | BRL | 1805012 | 2022-12-31 | 2022-12-31 0:00:00 | 2022 | FY | 1100000 | 127300000 | 0 | 0 | -180500000 | -235500000 | 0 | 53600000 | 1400000 | 180100000 | 121500000 | -97000000 | -2291700000 | 0 | 226700000 | -100000 | -2162100000 | -314700000 | 0 | 0 | 0 | 2326900000 | 2012200000 | 0 | -28400000 | 47200000 | 75600000 | 121500000 | -97000000 | 24500000 | |||||||||||||||||||||
38 | 2021-12-31 | VTRU | BRL | 1805012 | 2022-03-30 | 2022-03-30 16:18:40 | 2021 | FY | 49400000 | 54500000 | 34110000 | 14728000 | -102700000 | -117100000 | 4200000 | 9500000 | 700000 | 14990000 | 65000000 | -58300000 | -127800000 | 32300000 | 286100000 | -32300000 | 100000000 | -161200000 | 0 | 0 | 0 | -14200000 | -175400000 | 100000 | -10300000 | 75600000 | 85900000 | 65000000 | -58300000 | 6700000 | |||||||||||||||||||||
39 | 2020-12-31 | VTRU | BRL | 1805012 | 2021-04-29 | 2021-04-28 19:27:50 | 2020 | FY | 33000000 | 51500000 | 18100000 | 11823000 | -64600000 | -79500000 | 7300000 | 1300000 | 6300000 | 26100000 | 75900000 | -56500000 | -117200000 | -436600000 | 30900000 | -30900000 | -610300000 | -6200000 | 521600000 | 0 | 0 | 102400000 | 617800000 | 0 | 83400000 | 85900000 | 2500000 | 75900000 | -56500000 | 19400000 | |||||||||||||||||||||
40 | 2019-12-31 | VTRU | BRL | 1805012 | 2019-12-31 | 2019-12-31 0:00:00 | 2019 | FY | -77052000 | 62445000 | 93633000 | 26372000 | -92665000 | -101302000 | -7373000 | 13906000 | 2104000 | 43316000 | 56049000 | -44736000 | -107988000 | 16266000 | 103227000 | -16266000 | -49497000 | -6103000 | 1871000 | -2238000 | 0 | 1871000 | -6470000 | 0 | 82000 | 2457000 | 2375000 | 56049000 | -44736000 | 11313000 | |||||||||||||||||||||
41 | 2018-12-31 | VTRU | BRL | 1805012 | 2018-12-31 | 2018-12-31 0:00:00 | 2018 | FY | -50215000 | 56284000 | 50418000 | 0 | -58127000 | -54831000 | -2282000 | 926000 | -1940000 | 44340000 | 50150000 | -34960000 | -117247000 | -6595000 | 11769000 | -11769000 | -158802000 | -3793000 | 0 | 0 | 0 | 112509000 | 108716000 | 0 | 64000 | 2375000 | 2311000 | 50150000 | -34960000 | 15190000 | |||||||||||||||||||||
42 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
43 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
44 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
45 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
46 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
47 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
48 | Ratios - FY | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
49 | Symbol | Date | Calendaryear | Period | Currentratio | Quickratio | Cashratio | Daysofsalesoutstanding | Daysofinventoryoutstanding | Operatingcycle | Daysofpayablesoutstanding | Cashconversioncycle | Grossprofitmargin | Operatingprofitmargin | Pretaxprofitmargin | Netprofitmargin | Effectivetaxrate | Returnonassets | Returnonequity | Returnoncapitalemployed | Netincomeperebt | Ebtperebit | Ebitperrevenue | Debtratio | Debtequityratio | Longtermdebttocapitalization | Totaldebttocapitalization | Interestcoverage | Cashflowtodebtratio | Companyequitymultiplier | Receivablesturnover | Payablesturnover | Inventoryturnover | Fixedassetturnover | Assetturnover | Operatingcashflowpershare | Freecashflowpershare | Cashpershare | Payoutratio | Operatingcashflowsalesratio | Freecashflowoperatingcashflowratio | Cashflowcoverageratios | Shorttermcoverageratios | Capitalexpenditurecoverageratio | Dividendpaidandcapexcoverageratio | Dividendpayoutratio | Pricebookvalueratio | Pricetobookratio | Pricetosalesratio | Priceearningsratio | Pricetofreecashflowsratio | Pricetooperatingcashflowsratio | Pricecashflowratio | Priceearningstogrowthratio | Pricesalesratio | Dividendyield | Enterprisevaluemultiple | Pricefairvalue | |
50 | VTRU | 2023-12-31 | 2023 | FY | 1.161333665 | 1.040671325 | 0.04271882821 | 51.57993401 | 5.45E-07 | 51.57993456 | 61.10211657 | -9.522182009 | 0.6588680399 | 0.2046159922 | 0.04891096929 | 0.05543470784 | -0.1333798664 | 0.01853444457 | 0.04761746359 | 0.07476432975 | 1.133379866 | 0.239037862 | 0.2046159922 | 0.4275592362 | 1.098456783 | 0.502417883 | 0.5234593307 | 1.18639541 | 0.09143295906 | 2.569133561 | 7.076395249 | 5.973606489 | 669480000 | 3.532675709 | 0.3343472942 | 6.264348946 | 2.917802782 | 6.595713937 | 0 | 0.1169233513 | 0.4657790949 | 0.09143295906 | 1.131813496 | -1.871884815 | -1.871884815 | 0 | 1.226141285 | 1.226141285 | 1.427433945 | 25.74982355 | 26.21046785 | 12.20828799 | 12.20828799 | -3.02131263 | 1.427433945 | 0 | 5.950492267 | 1.226141285 | |
51 | VTRU | 2022-12-31 | 2022 | FY | 0.9467380224 | 0.8580530071 | 0.120285423 | 72.90025051 | 14.53314752 | 87.43339803 | 72.44774039 | 14.98565764 | 0.6186897442 | 0.3438852198 | 0.0008350413725 | 0.07084187353 | -83.81818182 | 0.01649025463 | 0.04291742856 | 0.08601211385 | 84.83636364 | 0.002428256071 | 0.3438852198 | 0.3434468378 | 0.8938524877 | 0.4474898793 | 0.4719757708 | 1.713313162 | 0.06251286273 | 2.602593442 | 5.006841505 | 5.038114343 | 25.115 | 2.41706422 | 0.2327755297 | 4.211584457 | 0.8492495407 | 2.551214947 | 0 | 0.09223411524 | 0.2016460905 | 0.06251286273 | 0.6657534247 | -1.25257732 | -1.25257732 | 0 | 1.601047935 | 1.601047935 | 2.642777984 | 37.30530903 | 142.0951607 | 28.65293365 | 28.65293365 | 2.611371632 | 2.642777984 | 0 | 9.267157398 | 1.601047935 | |
52 | VTRU | 2021-12-31 | 2021 | FY | 1.9845798 | 1.8384734 | 0.2914417887 | 85.77008398 | 53.03030303 | 138.800387 | 63.18181818 | 75.61856883 | 0.6182855332 | 0.3723657107 | 0.07827602599 | 0.1119442244 | -0.4311740891 | 0.04625376457 | 0.06626770472 | 0.1853312303 | 1.430121457 | 0.210212766 | 0.3723657107 | 0.1057352363 | 0.1514867273 | 0.1118793735 | 0.1315575106 | 3.137516689 | 0.4024767802 | 1.432698621 | 4.255563048 | 5.776978417 | 6.882857143 | 2.598188555 | 0.4131858059 | 2.786193033 | 0.287192205 | 14.0852774 | 0 | 0.102994771 | 0.1030769231 | 0.4024767802 | 2.389705882 | -1.114922813 | -1.114922813 | 0 | 1.718676398 | 1.718676398 | 2.903313116 | 25.93535426 | 273.4747623 | 28.18893704 | 28.18893704 | 2.495159944 | 2.903313116 | 0 | 6.625840786 | 1.718676398 | |
53 | VTRU | 2020-12-31 | 2020 | FY | 1.912441192 | 1.877679038 | 0.2245164663 | 82.46244222 | 16.80812641 | 99.27056863 | 53.06094808 | 46.20962055 | 0.5733821263 | 0.3355161787 | 0.06355932203 | 0.1003736518 | -0.5787878788 | 0.03087688115 | 0.05328629857 | 0.1334661355 | 1.579212121 | 0.1894374282 | 0.3355161787 | 0.1784571632 | 0.3079754601 | 0.1141304348 | 0.2354596623 | 2.704968944 | 0.2519920319 | 1.725766871 | 4.42625746 | 6.878881988 | 21.71568627 | 2.311665183 | 0.3076193862 | 4.064510584 | 1.038886763 | 32.1894244 | 0 | 0.1461864407 | 0.255599473 | 0.2519920319 | 0.4332191781 | -1.343362832 | -1.343362832 | 0 | 1.462727892 | 1.462727892 | 2.755292524 | 27.4503565 | 73.73958136 | 18.84779813 | 18.84779813 | -0.139191737 | 2.755292524 | 0 | 7.292192638 | 1.462727892 | |
54 | VTRU | 2019-12-31 | 2019 | FY | 0.9704459531 | 0.757117498 | 0.01109801211 | 73.49683452 | 78.28243842 | 151.7792729 | 51.72358861 | 100.0556843 | 0.5411794815 | 0.08398779353 | -0.1671167097 | -0.143493245 | 0.1413590822 | -0.06077100922 | -0.146587996 | 0.04464963115 | 0.8586409178 | -1.989773784 | 0.08398779353 | 0.09478293378 | 0.2286294155 | 0.1599293447 | 0.1860849274 | 0.6835536884 | 0.5431736248 | 2.412136937 | 4.966200278 | 7.056741611 | 4.662603866 | 2.907710936 | 0.4235112894 | 2.430777655 | 0.4906311908 | 3.243031838 | 0 | 0.1215636773 | 0.2018412461 | 0.5431736248 | 3.24639444 | -1.252883584 | -1.252883584 | 0 | 3.285049519 | 3.285049519 | 3.215695884 | -22.41008546 | 131.0573017 | 26.45276908 | 26.45276908 | -0.4826787639 | 3.215695884 | 0 | 15.65086394 | 3.285049519 | |
55 | VTRU | 2018-12-31 | 2018 | FY | 1.441987751 | 1.39396796 | 0.01356894739 | 73.09728282 | 26.59792247 | 99.69520529 | 33.79442444 | 65.90078085 | 0.5197249178 | -0.01993485444 | -0.1309561376 | -0.1178879069 | 0.09979089913 | -0.03834194254 | -0.08703236278 | -0.007614016005 | 0.9002091009 | 6.569204605 | -0.01993485444 | 0.07526824262 | 0.1708513592 | 0.12373489 | 0.1459206225 | -0.1222707424 | 0.5651404681 | 2.269899671 | 4.993345661 | 10.80059821 | 13.7228763 | 2.77359132 | 0.3252406762 | 2.174945127 | 0.6587720134 | 7.251132609 | 0 | 0.1307866235 | 0.302891326 | 0.5651404681 | 3.257128012 | -1.434496568 | -1.434496568 | 0 | 2.751874097 | 2.751874097 | 3.727494772 | -31.61897493 | 94.09507195 | 28.50058112 | 28.50058112 | 0 | 3.727494772 | 0 | 13.2748401 | 2.751874097 | |
56 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
57 | Income Statement - Q | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
58 | Date | Symbol | Reportedcurrency | Cik | Fillingdate | Accepteddate | Calendaryear | Period | Revenue | Costofrevenue | Grossprofit | Grossprofitratio | Researchanddevelopmentexpenses | Generalandadministrativeexpenses | Sellingandmarketingexpenses | Sellinggeneralandadministrativeexpenses | Otherexpenses | Operatingexpenses | Costandexpenses | Interestincome | Interestexpense | Depreciationandamortization | Ebitda | Ebitdaratio | Operatingincome | Operatingincomeratio | Totalotherincomeexpensesnet | Incomebeforetax | Incomebeforetaxratio | Incometaxexpense | Netincome | Netincomeratio | Eps | Epsdiluted | Weightedaverageshsout | Weightedaverageshsoutdil | Link | Finallink | |||||||||||||||||||||
59 | 2024-03-31 | VTRU | BRL | 1805012 | 2024-03-21 | 2024-03-21 16:35:05 | 2024 | Q1 | 101852198 | 38803001 | 63049197 | 0.6190263758 | 0 | 60061000 | 125977000 | 29328495 | 0 | 29328495 | 68131497 | 2547915 | 22313447 | 10802588 | 44523290 | 0.4371362707 | 33720700 | 0.3310748385 | -32499857 | 1220842 | 0.011986408 | -391598 | 1612441 | 0.0158311851 | 0.0008 | 0.0008 | 1959752000 | 1959752000 | |||||||||||||||||||||||
60 | 2023-12-31 | VTRU | BRL | 1805012 | 2024-04-30 | 2024-04-30 15:55:37 | 2023 | Q4 | 508825000 | 175080000 | 333745000 | 0.6559131332 | 0 | 67186000 | 98301000 | 165487000 | 4494000 | 165487000 | 340567000 | -21721000 | 88474000 | 55958000 | 184156000 | 0.3619240407 | 77664000 | 0.1526340097 | -58841000 | -23611000 | -0.0464029873 | 8097000 | -31708000 | -0.0623161205 | -0.9 | -0.9 | 35333342 | 35333333 | |||||||||||||||||||||||
61 | 2023-09-30 | VTRU | BRL | 1805012 | 2023-09-30 | 2023-09-29 20:00:00 | 2023 | Q3 | 488000000 | 167500000 | 320500000 | 0.6567622951 | 0 | 76800000 | 93200000 | 170000000 | -2200000 | 170000000 | 337500000 | 21100000 | 86800000 | 50758000 | 220058000 | 0.4509385246 | 97000000 | 0.1987704918 | -53300000 | 31400000 | 0.0643442623 | 34200000 | -2800000 | -0.0057377049 | -0.1 | -0.1 | 28000000 | 28000000 | |||||||||||||||||||||||
62 | 2023-06-30 | VTRU | BRL | 1805012 | 2023-08-10 | 2023-08-10 16:03:55 | 2023 | Q2 | 521495000 | 175582000 | 345913000 | 0.6633102906 | 0 | 60692000 | 78732000 | 139424000 | -1191000 | 139424000 | 315006000 | 6318000 | 69195000 | 53636000 | 263640000 | 0.5055465537 | 125792000 | 0.2412142015 | -80335000 | 61665000 | 0.1182465795 | -25400000 | 87065000 | 0.1669527033 | 2.58 | 2.44 | 35636000 | 35636000 | |||||||||||||||||||||||
63 | 2023-03-31 | VTRU | BRL | 1805012 | 2023-05-11 | 2023-05-11 17:09:11 | 2023 | Q1 | 444200000 | 151300000 | 292900000 | 0.6593876632 | 0 | 54400000 | 90100000 | 144500000 | 300000 | 144500000 | 295800000 | 11500000 | 86000000 | 52300000 | 212600000 | 0.4786132373 | 160300000 | 0.3608734804 | -133700000 | 26600000 | 0.0598829356 | -29600000 | 56211000 | 0.1265443494 | 1.67 | 1.57 | 35796178 | 35796178 | |||||||||||||||||||||||
64 | 2022-12-31 | VTRU | BRL | 1805012 | 2023-03-16 | 2023-03-16 16:14:33 | 2022 | Q4 | 430700000 | 150400000 | 280300000 | 0.6508010216 | 0 | 56300000 | 85400000 | 141700000 | -500000 | 141700000 | 292100000 | 15500000 | 96900000 | 58586000 | 182893000 | 0.4246412816 | 124307000 | 0.2886162062 | -149207000 | -24900000 | -0.0578128628 | -37700000 | 12717000 | 0.0295263524 | 0.41 | 0.36 | 35555556 | 35555556 | |||||||||||||||||||||||
65 | 2022-09-30 | VTRU | BRL | 1805012 | 2022-11-10 | 2022-11-10 16:00:35 | 2022 | Q3 | 400827000 | 168859000 | 231968000 | 0.5787234892 | 0 | 38262000 | 69604000 | 107866000 | -1755000 | 106111000 | 274970000 | 9351000 | 85078000 | 13819000 | 135417000 | 0.3378440075 | 121598000 | 0.3033677871 | -113125000 | 8473000 | 0.0211387955 | -27333000 | 35806000 | 0.0893303096 | 1.13 | 1.13 | 31615000 | 31615000 | |||||||||||||||||||||||
66 | 2022-06-30 | VTRU | BRL | 1805012 | 2022-08-25 | 2022-08-25 16:06:03 | 2022 | Q2 | 443948211000 | 104040852000 | 339907359000 | 0.7656464213 | 0 | 192734170000 | 28682044000 | 221416214000 | 1297112000 | 222713326000 | 326754178000 | 5567125000 | 2747754000 | 31234000 | 117269815000 | 0.2641520161 | 117238581000 | 0.2640816611 | -56692983000 | 60545598000 | 0.1363798671 | 2972536000 | 57573062000 | 0.1296841852 | 2097.68 | 2085 | 27446052 | 27613000 | |||||||||||||||||||||||
67 | 2022-03-31 | VTRU | BRL | 1805012 | 2022-03-17 | 2022-03-17 16:07:05 | 2022 | Q1 | 177789000 | 65148000 | 112641000 | 0.6335656312 | 0 | 13830000 | 47956000 | 61786000 | -112000 | 61674000 | 126822000 | 5875000 | 9246000 | 14873000 | 77058000 | 0.4334238901 | 62185000 | 0.3497685459 | -35783000 | 26402000 | 0.1485018758 | 2464000 | 23938000 | 0.1346427507 | 0.98 | 0.98 | 24421000 | 24421000 | |||||||||||||||||||||||
68 | 2021-12-31 | VTRU | BRL | 1805012 | 2022-03-30 | 2022-03-30 16:18:40 | 2021 | Q4 | 165900000 | 60500000 | 105400000 | 0.6353224834 | 0 | 23300000 | 24100000 | 47400000 | -300000 | 47400000 | 107900000 | 12800000 | 24200000 | 14786000 | 70500000 | 0.424954792 | 23600000 | 0.1422543701 | -34400000 | 12200000 | 0.0735382761 | -18200000 | 30400000 | 0.1832429174 | 1.3 | 1.3 | 22454000 | 23329324 | |||||||||||||||||||||||
69 | 2021-09-30 | VTRU | BRL | 1805012 | 2021-09-30 | 2021-09-30 0:00:00 | 2021 | Q3 | 148059000 | 67777000 | 80282000 | 0.5422297868 | 0 | 24038000 | 24090000 | 48128000 | -94000 | 48000000 | 115777000 | 5802000 | 17408000 | 14190000 | 58095000 | 0.3923773631 | 8451000 | 0.057078597 | -22575000 | 4016000 | 0.0271243221 | 1010000 | 3006000 | 0.0203027172 | 0.13 | 0.12 | 23107000 | 24648000 | |||||||||||||||||||||||
70 | 2021-06-30 | VTRU | BRL | 1805012 | 2021-06-30 | 2021-06-30 0:00:00 | 2021 | Q2 | 166452000 | 59616000 | 106836000 | 0.6418426934 | 0 | 20248000 | 24771000 | 45019000 | -21000 | 44919000 | 104535000 | 3460000 | 15578000 | 11724000 | 80723000 | 0.4849626319 | 34040000 | 0.2045034004 | -28591000 | 24851000 | 0.1492982962 | 9290000 | 15561000 | 0.0934864105 | 0.68 | 0.63 | 23067000 | 24649000 | |||||||||||||||||||||||
71 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
72 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
73 | Cash Flow - Q | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
74 | Date | Symbol | Reportedcurrency | Cik | Fillingdate | Accepteddate | Calendaryear | Period | Netincome | Depreciationandamortization | Deferredincometax | Stockbasedcompensation | Changeinworkingcapital | Accountsreceivables | Inventory | Accountspayables | Otherworkingcapital | Othernoncashitems | Netcashprovidedbyoperatingactivities | Investmentsinpropertyplantandequipment | Acquisitionsnet | Purchasesofinvestments | Salesmaturitiesofinvestments | Otherinvestingactivites | Netcashusedforinvestingactivites | Debtrepayment | Commonstockissued | Commonstockrepurchased | Dividendspaid | Otherfinancingactivites | Netcashusedprovidedbyfinancingactivities | Effectofforexchangesoncash | Netchangeincash | Cashatendofperiod | Cashatbeginningofperiod | Operatingcashflow | Capitalexpenditure | Freecashflow | Link | Finallink | |||||||||||||||||||
75 | 2024-03-31 | VTRU | BRL | 1805012 | 2024-03-21 | 2024-03-21 16:35:05 | 2024 | Q1 | 7984000 | 53489000 | 0 | 0 | -54944000 | -45509000 | 0 | 0 | -9435000 | 152616000 | 159145000 | -6435000 | 0 | 0 | 0 | -148195000 | -154630000 | -5873000 | 0 | 0 | -2464000 | 0 | -8337000 | 0 | -12153000 | 9149000 | 21302000 | 159145000 | -6435000 | 152710000 | |||||||||||||||||||||
76 | 2023-12-31 | VTRU | BRL | 1805012 | 2024-04-30 | 2024-04-30 15:55:37 | 2023 | Q4 | -23611000 | 55958000 | 0 | 0 | -114901000 | -81426000 | 0 | 21676000 | -8375000 | 108166000 | -156235000 | -36285000 | -487326000 | 0 | 0 | 253903001 | -257823000 | -238321000 | 0 | -16143999 | 0 | 193196000 | 415373000 | 187886999 | 1302000 | 21302000 | 20000000 | -156235000 | -36285000 | -192520000 | |||||||||||||||||||||
77 | 2023-09-30 | VTRU | BRL | 1805012 | 2023-09-30 | 2023-09-29 20:00:00 | 2023 | Q3 | 31367000 | 50758000 | 72987000 | 0 | 22537000 | -49412000 | 82322000 | -4463000 | -5910000 | 73198000 | 247272000 | -31782000 | 0 | 0 | 0 | -231658000 | -263440000 | -39157000 | 0 | 0 | 0 | -8228000 | -47385000 | 13000 | -63540000 | 20000000 | 83540000 | 247272000 | -31782000 | 215490000 | |||||||||||||||||||||
78 | 2023-06-30 | VTRU | BRL | 1805012 | 2023-08-10 | 2023-08-10 16:03:55 | 2023 | Q2 | 61665000 | 53636000 | -75217000 | 0 | -88141000 | -112077000 | -5939000 | 23190000 | 6685000 | 69840000 | 20284000 | -34605000 | 0 | 0 | 0 | -103825000 | -138430000 | -7272000 | 0 | 0 | 0 | 192928000 | 185656000 | 0 | 67510000 | 83540000 | 16030000 | 20284000 | -34605000 | -14321000 | |||||||||||||||||||||
79 | 2023-03-31 | VTRU | BRL | 1805012 | 2023-05-11 | 2023-05-11 17:09:11 | 2023 | Q1 | 26600000 | 52300000 | 0 | 74000 | -76400000 | -59800000 | 0 | -28000000 | 11400000 | 115500000 | 118100000 | -19900000 | 0 | -124200000 | 0 | -139244000 | -144100000 | -5200000 | 0 | 0 | 0 | -5171000 | -5200000 | 0 | -31200000 | 16000000 | 47200000 | 118100000 | -19900000 | 98200000 | |||||||||||||||||||||
80 | 2022-12-31 | VTRU | BRL | 1805012 | 2023-03-16 | 2023-03-16 16:14:33 | 2022 | Q4 | -25001000 | 29293000 | 0 | 0 | -82620000 | -81016000 | 0 | 32024000 | -33628000 | -40130000 | -123215000 | -45962000 | -90877000 | 0 | 37079000 | -100000 | -99860000 | -304690000 | 0 | 0 | 0 | 385905000 | 81215000 | 13000 | -141847000 | 47200000 | 189047000 | -123215000 | -45962000 | -169177000 | |||||||||||||||||||||
81 | 2022-09-30 | VTRU | BRL | 1805012 | 2022-11-10 | 2022-11-10 16:00:35 | 2022 | Q3 | 8473000 | 51900000 | 30698000 | 0 | -28316000 | -43958000 | 13783000 | -8991000 | 10850000 | 83635000 | 136814000 | -25934000 | -120587000 | 0 | 0 | 84238000 | -62283000 | -3596000 | 0 | 0 | 0 | 5035000 | 1439000 | 0 | 75970000 | 189047000 | 113077000 | 136814000 | -25934000 | 110880000 | |||||||||||||||||||||
82 | 2022-06-30 | VTRU | BRL | 1805012 | 2022-08-25 | 2022-08-25 16:06:03 | 2022 | Q2 | -8774000 | 31234000 | 0 | 13328000 | -63700000 | -78783000 | 0 | 11294000 | 3789000 | 94174000 | 66262000 | -14926000 | -2078958000 | 1982716000 | 104021000 | -1982716000 | -1989863000 | -2826000 | 0 | 0 | 0 | 1942683000 | 1939857000 | 0 | 16256000 | 113077000 | 96821000 | 66262000 | -14926000 | 51336000 | |||||||||||||||||||||
83 | 2022-03-31 | VTRU | BRL | 1805012 | 2022-03-17 | 2022-03-17 16:07:05 | 2022 | Q1 | 26402000 | 14873000 | 0 | -5495000 | -5864000 | -31743000 | 0 | 19273000 | 6606000 | 11723000 | 41639000 | -10178000 | -1278000 | 0 | 1362000 | 0 | -10094000 | -3588000 | 0 | 0 | 0 | -6723000 | -10311000 | 0 | 21234000 | 96821000 | 75587000 | 41639000 | -10178000 | 31461000 | |||||||||||||||||||||
84 | 2021-12-31 | VTRU | BRL | 1805012 | 2022-03-30 | 2022-03-30 16:18:40 | 2021 | Q4 | 12118000 | 14786000 | -9013000 | -165000 | -47617000 | -35882000 | -20586000 | 10110000 | -1259000 | 3645000 | -26246000 | -16466000 | -117243000 | -7856000 | 247968000 | 7856000 | 114259000 | -140348000 | 0 | 0 | 0 | -23923000 | -164271000 | 57000 | -76188000 | 75600000 | 151788000 | -26246000 | -16466000 | -42712000 | |||||||||||||||||||||
85 | 2021-09-30 | VTRU | BRL | 1805012 | 2021-09-30 | 2021-09-30 0:00:00 | 2021 | Q3 | 4016000 | 14190000 | 13536000 | 5196000 | -9316000 | -16637000 | 5944000 | -3421000 | 4798000 | 2384000 | 30006000 | -17178000 | 0 | 0 | 1767000 | 0 | -15411000 | -15759000 | 0 | 0 | 0 | 9723000 | -6036000 | 0 | 8559000 | 151788000 | 143229000 | 30006000 | -17178000 | 12828000 | |||||||||||||||||||||
86 | 2021-06-30 | VTRU | BRL | 1805012 | 2021-06-30 | 2021-06-30 0:00:00 | 2021 | Q2 | 24866000 | 11724000 | 16287000 | 4669000 | -33767000 | -35381000 | 5578000 | 211000 | -4175000 | 5961000 | 29740000 | -15256000 | 43000 | -8470100 | 35965000 | 8370100 | 20652000 | -2693000 | 0 | 0 | 0 | 0 | -2693000 | 30000 | 47729000 | 143229000 | 95500000 | 29740000 | -15256000 | 14484000 | |||||||||||||||||||||
87 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
88 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
89 | Balance Sheet - Q | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
90 | Date | Symbol | Reportedcurrency | Cik | Fillingdate | Accepteddate | Calendaryear | Period | Cashandcashequivalents | Shortterminvestments | Cashandshortterminvestments | Netreceivables | Inventory | Othercurrentassets | Totalcurrentassets | Propertyplantequipmentnet | Goodwill | Intangibleassets | Goodwillandintangibleassets | Longterminvestments | Taxassets | Othernoncurrentassets | Totalnoncurrentassets | Otherassets | Totalassets | Accountpayables | Shorttermdebt | Taxpayables | Deferredrevenue | Othercurrentliabilities | Totalcurrentliabilities | Longtermdebt | Deferredrevenuenoncurrent | Deferredtaxliabilitiesnoncurrent | Othernoncurrentliabilities | Totalnoncurrentliabilities | Otherliabilities | Capitalleaseobligations | Totalliabilities | Preferredstock | Commonstock | Retainedearnings | Accumulatedothercomprehensiveincomeloss | Othertotalstockholdersequity | Totalstockholdersequity | Totalequity | Totalliabilitiesandstockholdersequity | Minorityinterest | Totalliabilitiesandtotalequity | Totalinvestments | Totaldebt | Netdebt | Link | Finallink | |||||
91 | 2024-03-31 | VTRU | BRL | 1805012 | 2024-03-21 | 2024-03-21 16:35:05 | 2024 | Q1 | 9149000 | 362236000 | 371385000 | 233794000 | 1 | 71697999 | 676877000 | 551470000 | 0 | 4318634000 | 4318634000 | 0 | 0 | 305622000 | 5175726000 | 0 | 5852603000 | 117321000 | 176969000 | 0 | 0 | 259694000 | 553984000 | 2379933000 | 0 | 0 | 656295000 | 3036228000 | 0 | 329138000 | 3590212000 | 0 | 2031408000 | 183204000 | 47779000 | 0 | 2262391000 | 2262391000 | 5852603000 | 0 | 5852603000 | 362236000 | 2556902000 | 2547753000 | |||||||
92 | 2023-12-31 | VTRU | BRL | 1805012 | 2024-04-30 | 2024-04-30 15:55:37 | 2023 | Q4 | 21302000 | 220301000 | 241603000 | 277334000 | 1 | 40459000 | 579106000 | 555535000 | 1862589000 | 2479601000 | 4342190000 | 126404000 | 226959000 | 39526000 | 5290614000 | 0 | 5869720000 | 112073000 | 202741000 | 23445000 | 45331000 | 138511000 | 498656000 | 2306912000 | 43852000 | 730896000 | 4696000 | 3086356000 | 0 | 327834000 | 3585012000 | 0 | 8000 | 228646000 | 2056054000 | 0 | 2284708000 | 2284708000 | 5869720000 | 0 | 5869720000 | 220301000 | 2509653000 | 2488351000 | |||||||
93 | 2023-09-30 | VTRU | BRL | 1805012 | 2023-09-30 | 2023-09-29 20:00:00 | 2023 | Q3 | 20000000 | 486000000 | 506000000 | 294600000 | 29200000 | 23700000 | 853500000 | 549400000 | 1862589000 | 2509511000 | 4372100000 | 105700000 | 226000000 | 43400000 | 5296600000 | 0 | 6150100000 | 88000000 | 340800000 | 26300000 | 53700000 | 691100000 | 1173600000 | 1836600000 | 49000000 | 741500000 | 22992000 | 2650092000 | 0 | 329500000 | 3823692000 | 0 | 8000 | 260300000 | 2066100000 | 0 | 2326408000 | 2326408000 | 6150100000 | 0 | 6150100000 | 486000000 | 2177400000 | 2157400000 | |||||||
94 | 2023-06-30 | VTRU | BRL | 1805012 | 2023-08-10 | 2023-08-10 16:03:55 | 2023 | Q2 | 83540000 | 254431000 | 337971000 | 330959000 | 36150000 | 29687000 | 734767000 | 535498000 | 1862589000 | 2529228000 | 4391817000 | 94434000 | 254138000 | 35233000 | 5311120000 | 0 | 6045887000 | 92555000 | 280240000 | 28679000 | 59616000 | 634880000 | 1067291000 | 1829465000 | 46263000 | 752144000 | 22428000 | 2650300000 | 0 | 317145000 | 3717591000 | 0 | 8000 | 263130000 | 2065158000 | 0 | 2328296000 | 2328296000 | 6045887000 | 0 | 6045887000 | 254431000 | 2109705000 | 2026165000 | |||||||
95 | 2023-03-31 | VTRU | BRL | 1805012 | 2023-05-11 | 2023-05-11 17:09:11 | 2023 | Q1 | 16000000 | 150600000 | 166600000 | 287400000 | 29100000 | 10700000 | 493800000 | 538400000 | 1862589000 | 2543134000 | 4405700000 | 0 | 226100000 | 109500000 | 5279700000 | 0 | 5773500000 | 71700000 | 237500000 | 13400000 | 52900000 | 72600000 | 434700000 | 1763000000 | 0 | 762800000 | 579692000 | 3105492000 | 0 | 321500000 | 3540192000 | 0 | 8000 | 176100000 | 2057200000 | 0 | 2233308000 | 2233308000 | 5773500000 | 0 | 5773500000 | 150600000 | 2000500000 | 1984500000 | |||||||
96 | 2022-12-31 | VTRU | BRL | 1805012 | 2023-03-16 | 2023-03-16 16:14:33 | 2022 | Q4 | 47200000 | 26400000 | 73600000 | 263100000 | 20000000 | 14800000 | 371500000 | 545000000 | 1862589000 | 2565054000 | 4427600000 | 0 | 203000000 | 111900000 | 5287500000 | 100000 | 5659100000 | 99700000 | 182500000 | 16000000 | 43600000 | 66600000 | 392400000 | 1761100000 | 0 | 773400000 | 557792000 | 3092292000 | 0 | 323300000 | 3484692000 | 0 | 8000 | 119900000 | 2054500000 | 0 | 2174408000 | 2174408000 | 5659100000 | 0 | 5659100000 | 26400000 | 1943600000 | 1896400000 | |||||||
97 | 2022-09-30 | VTRU | BRL | 1805012 | 2022-11-10 | 2022-11-10 16:00:35 | 2022 | Q3 | 189047000 | 63421000 | 252468000 | 269803000 | 23088000 | 8775000 | 554134000 | 544770000 | 1931518000 | 2584844000 | 4516362000 | 0 | 0 | 92266000 | 5153398000 | 0 | 5707532000 | 67661000 | 150469000 | 10958000 | 37172000 | 268763000 | 524065000 | 2191114000 | 0 | 612559000 | 632717000 | 3436390000 | 0 | 333843000 | 3960455000 | 0 | 8000 | 107137000 | 1639932000 | 0 | 1747077000 | 1747077000 | 5707532000 | 0 | 5707532000 | 63421000 | 2341583000 | 2152536000 | |||||||
98 | 2022-06-30 | VTRU | BRL | 1805012 | 2022-08-25 | 2022-08-25 16:06:03 | 2022 | Q2 | 113100000 | 185100000 | 298200000 | 275400000 | 22200000 | 10200000 | 606000000 | 550100000 | 1930111000 | 2609134000 | 4539200000 | 27000000 | 0 | 18400000 | 5134700000 | 0 | 5740700000 | 76700000 | 53800000 | 11100000 | 26300000 | 939400000 | 1096200000 | 2224900000 | 0 | 645700000 | 73500000 | 2944100000 | 0 | 339500000 | 4040300000 | 0 | 8000 | 71300000 | 1629100000 | -8000 | 1700400000 | 1700400000 | 5740700000 | 0 | 5740700000 | 212100000 | 2278700000 | 2165600000 | |||||||
99 | 2022-03-31 | VTRU | BRL | 1805012 | 2022-03-17 | 2022-03-17 16:07:05 | 2022 | Q1 | 96821000 | 259353000 | 356174000 | 161050000 | 42673000 | 2901000 | 562798000 | 244585000 | 0 | 672341000 | 672341000 | 0 | 83742000 | 16228000 | 1016896000 | 0 | 1579694000 | 60979000 | 29693000 | 3615000 | 12289000 | 189111000 | 292072000 | 136520000 | 0 | 0 | 55240000 | 191760000 | 0 | 166213000 | 483832000 | 0 | 6000 | 50472000 | 1045384000 | 0 | 1095862000 | 1095862000 | 1579694000 | 0 | 1579694000 | 259353000 | 166213000 | 69392000 | |||||||
100 | 2021-12-31 | VTRU | BRL | 1805012 | 2022-03-30 | 2022-03-30 16:18:40 | 2021 | Q4 | 75600000 | 253000000 | 328600000 | 148300000 | 7000 | 2900000 | 514800000 | 242900000 | 304815000 | 365337000 | 670200000 | 42000 | 83400000 | 16058000 | 1012600000 | 0 | 1527400000 | 41700000 | 27200000 | 3300000 | 10300000 | 180200000 | 259400000 | 134300000 | 0 | 0 | 67600000 | 201900000 | 0 | 161500000 | 461300000 | 0 | 6000 | 26500000 | 1039600000 | 186300 | 1066100000 | 1066100000 | 1527400000 | 0 | 1527400000 | 253042000 | 161500000 | 85900000 | |||||||
101 | 2021-09-30 | VTRU | BRL | 1805012 | 2021-09-30 | 2021-09-30 0:00:00 | 2021 | Q3 | 151788000 | 492039000 | 643827000 | 136131000 | 23854000 | 3037000 | 806849000 | 238613000 | 0 | 668193000 | 668193000 | 5995000 | 73898000 | 9914000 | 996613000 | 0 | 1803462000 | 31630000 | 179348000 | 6891000 | 11580000 | 202802000 | 425360000 | 133490000 | 0 | 0 | 211007000 | 344497000 | 0 | 160096000 | 769857000 | 0 | 6000 | -3859000 | 1037458000 | 0 | 1033605000 | 1033605000 | 1803462000 | 0 | 1803462000 | 492039000 | 312838000 | 161050000 | |||||||
102 | 2021-06-30 | VTRU | BRL | 1805012 | 2021-06-30 | 2021-06-30 0:00:00 | 2021 | Q2 | 143229000 | 486104000 | 629333000 | 136990000 | 9776000 | 1459000 | 777558000 | 234258000 | 0 | 664825000 | 664825000 | 6248000 | 72646000 | 9330000 | 987307000 | 0 | 1764865000 | 35051000 | 177995000 | 8028000 | 6782000 | 191198000 | 411026000 | 132631000 | 0 | 0 | 202930000 | 335561000 | 0 | 158471000 | 746587000 | 0 | 6000 | -6865000 | 1025137000 | 0 | 1018278000 | 1018278000 | 1764865000 | 0 | 1764865000 | 486104000 | 310626000 | 167397000 | |||||||
103 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
104 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
153 | Treasury rates | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
154 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
155 | 2024-05-08 | 2024 | 5 | 8 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
156 | Date | Month1 | Month2 | Month3 | Month6 | Year1 | Year2 | Year3 | Year5 | Year7 | Year10 | Year20 | Year30 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
157 | 2024-05-21 | 5.5 | 5.47 | 5.45 | 5.42 | 5.14 | 4.82 | 4.61 | 4.43 | 4.42 | 4.41 | 4.65 | 4.55 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
158 | 2024-05-20 | 5.5 | 5.47 | 5.45 | 5.43 | 5.15 | 4.82 | 4.62 | 4.46 | 4.44 | 4.44 | 4.68 | 4.58 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
159 | 2024-05-17 | 5.5 | 5.47 | 5.46 | 5.41 | 5.14 | 4.83 | 4.6 | 4.44 | 4.43 | 4.42 | 4.66 | 4.56 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
160 | 2024-05-16 | 5.51 | 5.47 | 5.45 | 5.41 | 5.13 | 4.78 | 4.58 | 4.4 | 4.39 | 4.38 | 4.62 | 4.52 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
161 | 2024-05-15 | 5.49 | 5.46 | 5.45 | 5.4 | 5.1 | 4.73 | 4.51 | 4.35 | 4.35 | 4.36 | 4.61 | 4.52 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
162 | 2024-05-14 | 5.5 | 5.47 | 5.44 | 5.43 | 5.16 | 4.81 | 4.62 | 4.46 | 4.45 | 4.45 | 4.69 | 4.59 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
163 | 2024-05-13 | 5.5 | 5.47 | 5.45 | 5.43 | 5.16 | 4.85 | 4.66 | 4.5 | 4.49 | 4.48 | 4.72 | 4.63 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
164 | 2024-05-10 | 5.51 | 5.47 | 5.47 | 5.43 | 5.17 | 4.87 | 4.65 | 4.52 | 4.51 | 4.5 | 4.74 | 4.64 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
165 | 2024-05-09 | 5.51 | 5.48 | 5.46 | 5.41 | 5.12 | 4.8 | 4.6 | 4.47 | 4.46 | 4.45 | 4.7 | 4.6 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
166 | 2024-05-08 | 5.51 | 5.47 | 5.45 | 5.41 | 5.13 | 4.84 | 4.63 | 4.5 | 4.49 | 4.48 | 4.73 | 4.64 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
167 | 2024-03-05 | 5.5 | 5.47 | 5.47 | 5.35 | 4.94 | 4.54 | 4.32 | 4.13 | 4.15 | 4.13 | 4.39 | 4.27 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
168 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
169 | Market Risk Premium | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
170 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
171 | Country | Continent | Totalequityriskpremium | Countryriskpremium | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
172 | Abu Dhabi | 5.75 | 0.75 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
173 | British Virgin Islands | North America | 17.13 | 11.19 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
174 | Bulgaria | Europe | 7.43 | 2.43 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
175 | Burkina Faso | Africa | 16.38 | 11.38 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
176 | Cambodia | Asia | 13.35 | 8.35 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
177 | Cameroon | Africa | 13.35 | 8.35 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
178 | Channel Islands | Africa | 7.45 | 1.51 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
179 | Chile | South America | 6.28 | 1.28 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
180 | China | Asia | 6.07 | 1.07 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
181 | Colombia | South America | 7.89 | 2.89 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
182 | Congo (Democratic Republic of) | South America | 14.86 | 9.86 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
183 | Congo (Republic of) | South America | 18.66 | 13.66 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
184 | Cook Islands | Oceania | 13.35 | 8.35 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
185 | Costa Rica | North America | 13.35 | 8.35 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
186 | Côte d'Ivoire | Africa | 10.46 | 5.46 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
187 | Croatia | Europe | 7.89 | 2.89 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
188 | Cuba | North America | 23.21 | 18.21 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
189 | Curacao | North America | 7.89 | 2.89 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
190 | Cyprus | Asia | 8.8 | 3.8 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
191 | Czech Republic | Europe | 5.91 | 0.91 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
192 | Laos | Asia | 20.18 | 15.18 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
193 | Latvia | Europe | 6.82 | 1.82 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
194 | Lebanon | Asia | 29.82 | 24.82 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
195 | Liberia | Africa | 20.18 | 15.18 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
196 | Libya | Africa | 7.89 | 2.89 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
197 | Liechtenstein | Europe | 5 | 0 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
198 | Macao | Asia | 5.91 | 0.91 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
199 | Yemen, Republic | Asia | 20.18 | 15.18 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
200 | Zimbabwe | Africa | 16.38 | 11.38 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
201 | Jersey | Europe | 4.24 | 0 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
202 | Denmark | Europe | 5 | 0 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
203 | Dominican Republic | North America | 10.46 | 5.46 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
204 | Ecuador | South America | 20.18 | 15.18 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
205 | Egypt | Africa | 14.86 | 9.86 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
206 | El Salvador | North America | 20.18 | 15.18 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
207 | Estonia | Europe | 6.07 | 1.07 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
208 | Ethiopia | Africa | 18.66 | 13.66 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
209 | Fiji | Oceania | 11.83 | 6.83 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
210 | Finland | Europe | 5.61 | 0.61 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
211 | Guyana | South America | 7.43 | 2.43 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
212 | Haiti | North America | 23.21 | 18.21 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
213 | Honduras | North America | 11.83 | 6.83 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
214 | Hong Kong | Asia | 5.91 | 0.91 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
215 | Hungary | Europe | 7.89 | 2.89 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
216 | Iceland | Europe | 6.28 | 1.28 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
217 | Falkland Islands | South America | 12.51 | 6.57 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
218 | India | Asia | 8.33 | 3.33 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
219 | Indonesia | Asia | 7.89 | 2.89 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
220 | Iraq | Asia | 16.38 | 11.38 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
221 | Ireland | Europe | 5.91 | 0.91 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
222 | Isle of Man | Europe | 5.91 | 0.91 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
223 | Israel | Asia | 6.07 | 1.07 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
224 | Italy | Europe | 8.33 | 3.33 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
225 | Jamaica | North America | 13.35 | 8.35 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
226 | Japan | Asia | 6.07 | 1.07 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
227 | Jordan | Asia | 11.83 | 6.83 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
228 | Kazakhstan | Asia | 7.89 | 2.89 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
229 | Kenya | Africa | 14.86 | 9.86 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
230 | Korea, D.P.R. | Africa | 23.21 | 18.21 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
231 | Kuwait | Asia | 6.07 | 1.07 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
232 | Kyrgyzstan | Asia | 14.86 | 9.86 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
233 | Ivory Coast | Africa | 12.15 | 6.21 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
234 | Albania | Europe | 11.83 | 6.83 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
235 | Algeria | Africa | 10.46 | 5.46 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
236 | Canada | North America | 5 | 0 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
237 | Cape Verde | Africa | 14.86 | 9.86 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
238 | Cayman Islands | North America | 5.91 | 0.91 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
239 | France | Europe | 5.75 | 0.75 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
240 | French Guiana | South America | 12.51 | 6.57 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
241 | Gabon | Africa | 16.38 | 11.38 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
242 | Gambia | Africa | 13.35 | 8.35 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
243 | Georgia | Asia | 9.57 | 4.57 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
244 | Germany | Europe | 5 | 0 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
245 | Uruguay | South America | 7.89 | 2.89 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
246 | Gibraltar | Europe | 7.45 | 1.51 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
247 | Uzbekistan | Asia | 10.46 | 5.46 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
248 | Greenland | North America | 7.45 | 1.51 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
249 | Venezuela | South America | 29.82 | 24.82 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
250 | Vietnam | Asia | 9.57 | 4.57 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
251 | Zambia | Africa | 23.21 | 18.21 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
252 | Guernsey | Europe | 4.84 | 0.6 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
253 | Ghana | Africa | 23.21 | 18.21 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
254 | Greece | Europe | 10.46 | 5.46 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
255 | Guatemala | North America | 8.8 | 3.8 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
256 | Guernsey (States of) | North America | 5.75 | 0.75 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
257 | Guinea | Africa | 18.66 | 13.66 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
258 | Guinea-Bissau | Africa | 13.35 | 8.35 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
259 | Jersey (States of) | Africa | 5.91 | 0.91 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
260 | Korea | Africa | 5.75 | 0.75 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
261 | Lithuania | Europe | 6.28 | 1.28 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
262 | South Korea | Asia | 6.79 | 0.85 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
263 | Luxembourg | Europe | 5 | 0 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
264 | Macedonia | Europe | 10.46 | 5.46 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
265 | Madagascar | Africa | 14.86 | 9.86 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
266 | Malawi | Africa | 23.21 | 18.21 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
267 | Malaysia | Asia | 6.82 | 1.82 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
268 | Maldives | Asia | 16.38 | 11.38 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
269 | South Africa | Africa | 9.57 | 4.57 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
270 | Sri Lanka | Asia | 23.21 | 18.21 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
271 | St. Maarten | Asia | 9.57 | 4.57 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
272 | St. Vincent & the Grenadines | Asia | 14.86 | 9.86 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
273 | Sudan | Africa | 29.82 | 24.82 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
274 | Suriname | South America | 20.18 | 15.18 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
275 | Swaziland | Africa | 14.86 | 9.86 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
276 | Sweden | Europe | 5 | 0 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
277 | Switzerland | Europe | 5 | 0 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
278 | Syria | Asia | 29.82 | 24.82 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
279 | Taiwan | Asia | 5.91 | 0.91 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
280 | Tajikistan | Asia | 14.86 | 9.86 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
281 | Tanzania | Africa | 13.35 | 8.35 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
282 | Thailand | Asia | 7.43 | 2.43 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
283 | Togo | Africa | 14.86 | 9.86 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
284 | Trinidad and Tobago | North America | 9.57 | 4.57 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
285 | Tunisia | Africa | 18.66 | 13.66 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
286 | Turkey | Asia | 14.86 | 9.86 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
287 | Turks and Caicos Islands | North America | 7.43 | 2.43 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
288 | Yemen | Asia | 30.63 | 24.69 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
289 | Uganda | Africa | 13.35 | 8.35 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
290 | Ukraine | Europe | 23.21 | 18.21 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
291 | United Arab Emirates | Asia | 5.75 | 0.75 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
292 | United Kingdom | Europe | 5.91 | 0.91 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
293 | United States | North America | 5 | 0 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
294 | Andorra (Principality of) | North America | 7.89 | 2.89 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
295 | Angola | Africa | 14.86 | 9.86 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
296 | Iran | Asia | 14.86 | 9.86 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
297 | Anguilla | North America | 17.13 | 11.19 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
298 | Antigua & Barbuda | North America | 17.13 | 11.19 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
299 | Argentina | South America | 23.21 | 18.21 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
300 | Armenia | Asia | 10.46 | 5.46 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
301 | Aruba | North America | 7.89 | 2.89 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
302 | Australia | Oceania | 5 | 0 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
303 | Austria | Europe | 5.61 | 0.61 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
304 | Azerbaijan | Asia | 8.8 | 3.8 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
305 | Bahamas | North America | 11.83 | 6.83 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
306 | Bahrain | Asia | 13.35 | 8.35 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
307 | Bangladesh | Asia | 11.83 | 6.83 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
308 | Barbados | North America | 16.38 | 11.38 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
309 | Belarus | Europe | 29.82 | 24.82 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
310 | Belgium | Europe | 5.91 | 0.91 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
311 | Belize | North America | 18.66 | 13.66 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
312 | Benin | Africa | 11.83 | 6.83 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
313 | Bermuda | North America | 6.28 | 1.28 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
314 | Bolivia | South America | 16.38 | 11.38 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
315 | Bosnia and Herzegovina | Europe | 14.86 | 9.86 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
316 | Botswana | Africa | 6.82 | 1.82 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
317 | Brazil | South America | 9.57 | 4.57 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
318 | Brunei | Asia | 5.91 | 0.91 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
319 | Martinique | North America | 17.13 | 11.19 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
320 | Mali | Africa | 18.66 | 13.66 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
321 | Malta | Europe | 6.28 | 1.28 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
322 | Mauritius | Africa | 8.33 | 3.33 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
323 | Mexico | North America | 7.89 | 2.89 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
324 | Moldova | Europe | 14.86 | 9.86 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
325 | Mongolia | Asia | 14.86 | 9.86 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
326 | Netherlands Antilles | Asia | 17.13 | 11.19 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
327 | Montenegro | Europe | 11.83 | 6.83 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
328 | Montserrat | North America | 8.33 | 3.33 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
329 | Morocco | Africa | 8.8 | 3.8 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
330 | Mozambique | Africa | 18.66 | 13.66 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
331 | Myanmar | Asia | 20.18 | 15.18 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
332 | Namibia | Africa | 11.83 | 6.83 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
333 | Netherlands | Europe | 5 | 0 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
334 | Palestinian Authority | Europe | 8.45 | 2.51 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
335 | New Zealand | Oceania | 5 | 0 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
336 | Nicaragua | North America | 14.86 | 9.86 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
337 | Niger | Africa | 14.86 | 9.86 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
338 | Nigeria | Africa | 16.38 | 11.38 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
339 | Norway | Europe | 5 | 0 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
340 | Oman | Asia | 9.57 | 4.57 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
341 | Pakistan | Asia | 20.18 | 15.18 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
342 | Panama | North America | 7.89 | 2.89 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
343 | Papua New Guinea | Oceania | 13.35 | 8.35 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
344 | Reunion | Oceania | 7.45 | 1.51 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
345 | Paraguay | South America | 8.8 | 3.8 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
346 | Peru | South America | 7.43 | 2.43 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
347 | Philippines | Asia | 7.89 | 2.89 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
348 | Saint Lucia | North America | 17.13 | 11.19 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
349 | Poland | Europe | 6.28 | 1.28 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
350 | Portugal | Europe | 7.89 | 2.89 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
351 | Qatar | Asia | 5.91 | 0.91 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
352 | Ras Al Khaimah (Emirate of) | Asia | 6.82 | 1.82 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
353 | Romania | Europe | 8.33 | 3.33 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
354 | Russia | Europe | 23.21 | 18.21 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
355 | Rwanda | Africa | 13.35 | 8.35 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
356 | Saudi Arabia | Asia | 6.07 | 1.07 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
357 | Senegal | Africa | 10.46 | 5.46 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
358 | Serbia | Europe | 9.57 | 4.57 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
359 | Sharjah | Europe | 8.8 | 3.8 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
360 | Sierra Leone | Africa | 23.21 | 18.21 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
361 | Singapore | Asia | 5 | 0 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
362 | Slovakia | Europe | 6.28 | 1.28 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
363 | Slovenia | Europe | 6.82 | 1.82 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
364 | Solomon Islands | Oceania | 16.38 | 11.38 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
365 | Somalia | Africa | 23.21 | 18.21 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
366 | Spain | Europe | 7.43 | 2.43 |
1 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
2 | Vitru Limited | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
3 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
4 | BR | Consumer Defensive | Education & Training Services | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
5 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
6 | Quick Look | Stock Price per Share / Intrinsic Value - Price Fair Value | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
7 | 3.29 | 1.46 | 1.72 | 1.60 | 1.23 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
8 | Country | BR | Currency | USD | Exchange | NASDAQ | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
9 | Avg Volume | 31,017 | FTEs | 5,711 | EV/EBITDA | 6.0x | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
10 | Price | 9 | ROE | 4.8% | P/E | 25.7x | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
11 | Market Cap | 312M | ROA | 1.9% | P/B | 1.2x | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
12 | Beta | 0 | Gross Margin | 65.9% | Debt/Equity | 1.1x | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
13 | 52 Week | 9.122-18.05 | DPS | 0.0% | Current Ratio | 1.2x | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
14 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
15 | P/E - Price / Earnings Ratio | EV/EBITDA - Enterprise Value Multiplier | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
16 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
17 | -22.41 | 27.45 | 25.94 | 37.31 | 25.75 | 15.65 | 7.29 | 6.63 | 9.27 | 5.95 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
18 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
19 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
20 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
21 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
22 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
23 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
24 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
25 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
26 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
27 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
28 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
29 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
30 | P/B - Price Book Value Ratio | Debt / Equity - Debt Equity Ratio | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
31 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
32 | 3.29 | 1.46 | 1.72 | 1.60 | 1.23 | 0.23 | 0.31 | 0.15 | 0.89 | 1.10 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
33 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
34 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
35 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
36 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
37 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
38 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
39 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
40 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
41 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
42 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
43 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 |
1 | |||||
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2 | About the Company | ||||
3 | |||||
4 | Company Name | Vitru Limited | |||
5 | CEO | Mr. William Victor Kendrick de Matos Silva | |||
6 | Country | BR | |||
7 | Sector | Consumer Defensive | |||
8 | Industry | Education & Training Services | |||
9 | Website | https://www.vitru.com.br | |||
10 | Exchange | NASDAQ Global Select | |||
11 | Description | Vitru Limited, together with its subsidiaries, operates as a distance learning education company in the postsecondary digital education market in Brazil. It operates through three segments: Digital Education Undergraduate Courses, Continuing Education Courses, and On-Campus Undergraduate Courses. The company offers digital education undergraduate courses in hybrid methodology, which consists of weekly in-person meetings with on-site tutors. Its courses primarily comprise pedagogy, business administration, accounting, physical education, engineering, vocational education, and health-related courses. The company also offers continuing education courses primarily in pedagogy, finance, and business, as well as in other subjects, such as law, engineering, IT, and health-related courses through hybrid model, online, and on-campus. In addition, it operates 8 campuses that provides traditional on campus undergraduate courses, including business administration, accounting, physical education, engineering, law, and health-related courses. Vitru Limited was founded in 2014 and is headquartered in Florianópolis, Brazil. | |||
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2 | Income Statement - (USD 'MM) | ||||||||||||
3 | |||||||||||||
4 | Year | 2014 | 2015 | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | ||
5 | |||||||||||||
6 | Revenue | - | - | - | - | 383 | 461 | 519 | 631 | 1,317 | 1,963 | ||
7 | Cost of Revenue | - | - | - | - | (184) | (212) | (222) | (241) | (502) | (669) | ||
8 | Gross Profit | - | - | - | - | 199 | 250 | 298 | 390 | 815 | 1,293 | ||
9 | Gross Margin, % | 0.0% | 0.0% | 0.0% | 0.0% | 52.0% | 54.1% | 57.3% | 61.8% | 61.9% | 65.9% | ||
10 | EBITDA | - | - | - | - | 114 | 101 | 226 | 290 | 580 | 889 | ||
11 | EBITDA, % | 0.0% | 0.0% | 0.0% | 0.0% | 29.8% | 21.9% | 43.5% | 45.9% | 44.1% | 45.3% | ||
12 | Operating Income (EBIT) | - | - | - | - | (8) | 39 | 174 | 235 | 453 | 402 | ||
13 | EBIT, % | 0.0% | 0.0% | 0.0% | 0.0% | -2.0% | 8.4% | 33.6% | 37.2% | 34.4% | 20.5% | ||
14 | Profit Before Tax | - | - | - | - | (50) | (77) | 33 | 49 | 1 | 96 | ||
15 | Earnings Before Tax, % | 0.0% | 0.0% | 0.0% | 0.0% | -13.1% | -16.7% | 6.4% | 7.8% | 0.1% | 4.9% | ||
16 | Net Profit After Tax | - | - | - | - | (45) | (66) | 52 | 71 | 93 | 109 | ||
17 | Profit Margin, % | 0.0% | 0.0% | 0.0% | 0.0% | -11.8% | -14.3% | 10.0% | 11.2% | 7.1% | 5.5% | ||
18 | |||||||||||||
19 | Cash Flow Statement - (USD 'MM) | ||||||||||||
20 | |||||||||||||
21 | Year | 2014 | 2015 | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | ||
22 | |||||||||||||
23 | Net Income | - | - | - | - | (50) | (77) | 33 | 49 | 1 | 96 | ||
24 | Depreciation & Amortization | - | - | - | - | 56 | 62 | 52 | 55 | 127 | 213 | ||
25 | Deferred income taxes | - | - | - | - | 50 | 94 | 18 | 34 | - | - | ||
26 | Stock-based compensation | - | - | - | - | - | 26 | 12 | 15 | - | - | ||
27 | Change in working capital | - | - | - | - | (58) | (93) | (65) | (103) | (181) | (257) | ||
28 | Other non-cash items | - | - | - | - | 44 | 43 | 26 | 15 | 180 | 328 | ||
29 | Operating Cash Flow | - | - | - | - | 50 | 56 | 76 | 65 | 122 | 229 | ||
30 | Investments in PPE | - | - | - | - | (35) | (45) | (57) | (58) | (97) | (123) | ||
31 | Acquisitions | - | - | - | - | (117) | (108) | (117) | (128) | (2,292) | (487) | ||
32 | Investment purchases | - | - | - | - | (7) | 16 | (437) | 32 | - | - | ||
33 | Sales/Maturities of investments | - | - | - | - | 12 | 103 | 31 | 286 | 227 | - | ||
34 | Other Investing Activites | - | - | - | - | (12) | (16) | (31) | (32) | (0) | (265) | ||
35 | Investing Cash Flow | - | - | - | - | (159) | (49) | (610) | 100 | (2,162) | (804) | ||
36 | Debt repayment | - | - | - | - | (4) | (6) | (6) | (161) | (315) | (554) | ||
37 | Dividends payments | - | - | - | - | - | - | - | - | - | - | ||
38 | Common Stock Repurchased | - | - | - | - | - | (2) | - | - | - | (16) | ||
39 | Common Stock Issuance | - | - | - | - | - | 2 | 522 | - | - | - | ||
40 | Other Financing Activites | - | - | - | - | 113 | 2 | 102 | (14) | 2,327 | 10 | ||
41 | Financing Cash Flow | - | - | - | - | 109 | (6) | 618 | (175) | 2,012 | 548 | ||
42 | Cash at beginning of period | - | - | - | - | 2 | 2 | 3 | 86 | 76 | 47 | ||
43 | Net cash flow / Change in cash | - | - | - | - | 0 | 0 | 83 | (10) | (28) | (26) | ||
44 | Cash at end of period | - | - | - | - | 2 | 2 | 86 | 76 | 47 | 21 | ||
45 | |||||||||||||
46 | Balance Sheet Statement - (USD 'MM) | ||||||||||||
47 | |||||||||||||
48 | Year | 2014 | 2015 | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | ||
49 | |||||||||||||
50 | Cash and cash equivalents | - | - | - | 2 | 2 | 2 | 86 | 76 | 47 | 21 | ||
51 | Short Term Investments | - | - | - | 146 | 165 | 72 | 515 | 253 | 26 | 220 | ||
52 | Cash and Short Term Investments | - | - | - | 148 | 167 | 75 | 601 | 329 | 74 | 242 | ||
53 | Account Receivables | - | - | - | 63 | 77 | 93 | 117 | 148 | 263 | 277 | ||
54 | Inventory | - | - | - | 6 | 13 | 45 | 10 | 35 | 20 | 0 | ||
55 | Other Current Assets | - | - | - | 2 | 1 | 2 | 3 | 3 | 15 | 40 | ||
56 | Total Current Assets | - | - | - | 219 | 252 | 215 | 732 | 515 | 372 | 579 | ||
57 | Goodwill | - | - | - | 372 | 339 | 305 | 305 | 305 | 1,863 | 1,863 | ||
58 | Intangible Assets | - | - | - | 425 | 397 | 353 | 356 | 365 | 2,565 | 2,480 | ||
59 | Goodwill and Intangible Assets | - | - | - | 797 | 735 | 658 | 661 | 670 | 4,428 | 4,342 | ||
60 | Long Term Investments | - | - | - | 3 | 5 | 4 | 7 | 6 | - | 126 | ||
61 | Property, Plant & Equipment Net | - | - | - | 102 | 138 | 159 | 225 | 243 | 545 | 556 | ||
62 | Other non-current Assets | - | - | - | 21 | 18 | 16 | 13 | 10 | 112 | 40 | ||
63 | Total non-current Assets | - | - | - | 949 | 927 | 874 | 956 | 1,013 | 5,288 | 5,291 | ||
64 | Total assets | - | - | - | 1,168 | 1,179 | 1,089 | 1,688 | 1,527 | 5,659 | 5,870 | ||
65 | Short Term debt | - | - | - | 11 | 15 | 17 | 175 | 27 | 183 | 203 | ||
66 | Account Payables | - | - | - | 16 | 17 | 30 | 32 | 42 | 100 | 112 | ||
67 | Deferred revenue | - | - | - | 3 | 1 | 3 | 10 | 10 | 44 | 45 | ||
68 | Other Current Liabilities | - | - | - | 134 | 141 | 171 | 166 | 180 | 67 | 139 | ||
69 | Total current liabilities | - | - | - | 165 | 175 | 221 | 383 | 259 | 392 | 499 | ||
70 | Long Term debt | - | - | - | 51 | 73 | 86 | 126 | 134 | 1,761 | 2,307 | ||
71 | Deferred Revenue Non Current | - | - | - | 440 | 360 | 304 | - | - | - | 44 | ||
72 | Deferred Tax Liabilities Non Current | - | - | - | 56 | 43 | 25 | - | - | 773 | 731 | ||
73 | Other non-current Liabilities | - | - | - | 5 | 7 | 1 | 201 | 68 | 558 | 5 | ||
74 | Total non-current liabilities | - | - | - | 552 | 485 | 416 | 327 | 202 | 3,092 | 3,086 | ||
75 | Total liabilities | - | - | - | 716 | 660 | 637 | 710 | 461 | 3,485 | 3,585 | ||
76 | Common Stock | - | - | - | 434 | 547 | 548 | 0 | 0 | 0 | 0 | ||
77 | Retained earnings | - | - | - | 16 | (30) | (96) | (44) | 27 | 120 | 229 | ||
78 | Other Income/Loss | - | - | - | 2 | 3 | (1) | 1,022 | 1,040 | 2,055 | 2,056 | ||
79 | Other Stockholders Equity | - | - | - | - | - | (1) | (0) | (0) | - | - | ||
80 | Total shareholders equity | - | - | - | 452 | 519 | 451 | 978 | 1,066 | 2,174 | 2,285 | ||
81 | Minority Interest | - | - | - | - | - | - | - | - | - | - | ||
82 | Total Equity | - | - | - | 452 | 519 | 451 | 978 | 1,066 | 2,174 | 2,285 | ||
83 | Total debt | - | - | - | 62 | 89 | 103 | 301 | 162 | 1,944 | 2,510 | ||
84 | Total Investments | - | - | - | 146 | 165 | 72 | 515 | 253 | 26 | 220 | ||
85 | Net Debt | - | - | - | 59 | 86 | 101 | 215 | 86 | 1,896 | 2,488 |
1 | |||||||||||||||
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2 | Income Statement - (USD 'MM) | ||||||||||||||
3 | |||||||||||||||
4 | Year | 2021-Q2 | 2021-Q3 | 2021-Q4 | 2022-Q1 | 2022-Q2 | 2022-Q3 | 2022-Q4 | 2023-Q1 | 2023-Q2 | 2023-Q3 | 2023-Q4 | 2024-Q1 | ||
5 | |||||||||||||||
6 | Revenue | 166 | 148 | 166 | 178 | 443,948 | 401 | 431 | 444 | 521 | 488 | 509 | 102 | ||
7 | Cost of Revenue | (60) | (68) | (61) | (65) | (104,041) | (169) | (150) | (151) | (176) | (168) | (175) | (39) | ||
8 | Gross Profit | 107 | 80 | 105 | 113 | 339,907 | 232 | 280 | 293 | 346 | 321 | 334 | 63 | ||
9 | Gross Margin, % | 64.2% | 54.2% | 63.5% | 63.4% | 76.6% | 57.9% | 65.1% | 65.9% | 66.3% | 65.7% | 65.6% | 61.9% | ||
10 | EBITDA | 81 | 58 | 71 | 77 | 117,270 | 135 | 183 | 213 | 264 | 220 | 184 | 45 | ||
11 | EBITDA, % | 48.5% | 39.2% | 42.5% | 43.3% | 26.4% | 33.8% | 42.5% | 47.9% | 50.6% | 45.1% | 36.2% | 43.7% | ||
12 | Operating Income (EBIT) | 34 | 8 | 24 | 62 | 117,239 | 122 | 124 | 160 | 126 | 97 | 78 | 34 | ||
13 | EBIT, % | 20.5% | 5.7% | 14.2% | 35.0% | 26.4% | 30.3% | 28.9% | 36.1% | 24.1% | 19.9% | 15.3% | 33.1% | ||
14 | Profit Before Tax | 25 | 4 | 12 | 26 | 60,546 | 8 | (25) | 27 | 62 | 31 | (24) | 1 | ||
15 | Earnings Before Tax, % | 14.9% | 2.7% | 7.4% | 14.9% | 13.6% | 2.1% | -5.8% | 6.0% | 11.8% | 6.4% | -4.6% | 1.2% | ||
16 | Net Profit After Tax | 16 | 3 | 30 | 24 | 57,573 | 36 | 13 | 56 | 87 | (3) | (32) | 2 | ||
17 | Profit Margin, % | 9.3% | 2.0% | 18.3% | 13.5% | 13.0% | 8.9% | 3.0% | 12.7% | 16.7% | -0.6% | -6.2% | 1.6% | ||
18 | |||||||||||||||
19 | Cash Flow Statement - (USD 'MM) | ||||||||||||||
20 | |||||||||||||||
21 | Year | 2021-Q2 | 2021-Q3 | 2021-Q4 | 2022-Q1 | 2022-Q2 | 2022-Q3 | 2022-Q4 | 2023-Q1 | 2023-Q2 | 2023-Q3 | 2023-Q4 | 2024-Q1 | ||
22 | |||||||||||||||
23 | Net Income | 25 | 4 | 12 | 26 | (9) | 8 | (25) | 27 | 62 | 31 | (24) | 8 | ||
24 | Depreciation & Amortization | 12 | 14 | 15 | 15 | 31 | 52 | 29 | 52 | 54 | 51 | 56 | 53 | ||
25 | Deferred income taxes | 16 | 14 | (9) | - | - | 31 | - | - | (75) | 73 | - | - | ||
26 | Stock-based compensation | 5 | 5 | (0) | (5) | 13 | - | - | 0 | - | - | - | - | ||
27 | Change in working capital | (34) | (9) | (48) | (6) | (64) | (28) | (83) | (76) | (88) | 23 | (115) | (55) | ||
28 | Other non-cash items | 6 | 2 | 4 | 12 | 94 | 84 | (40) | 116 | 70 | 73 | 108 | 153 | ||
29 | Operating Cash Flow | 30 | 30 | (26) | 42 | 66 | 137 | (123) | 118 | 20 | 247 | (156) | 159 | ||
30 | Investments in PPE | (15) | (17) | (16) | (10) | (15) | (26) | (46) | (20) | (35) | (32) | (36) | (6) | ||
31 | Acquisitions | 0 | - | (117) | (1) | (2,079) | (121) | (91) | - | - | - | (487) | - | ||
32 | Investment purchases | (8) | - | (8) | - | 1,983 | - | - | (124) | - | - | - | - | ||
33 | Sales/Maturities of investments | 36 | 2 | 248 | 1 | 104 | - | 37 | - | - | - | - | - | ||
34 | Other Investing Activites | 8 | - | 8 | - | (1,983) | 84 | (0) | (139) | (104) | (232) | 254 | (148) | ||
35 | Investing Cash Flow | 21 | (15) | 114 | (10) | (1,990) | (62) | (100) | (144) | (138) | (263) | (258) | (155) | ||
36 | Debt repayment | (3) | (16) | (140) | (4) | (3) | (4) | (305) | (5) | (7) | (39) | (238) | (6) | ||
37 | Dividends payments | - | - | - | - | - | - | - | - | - | - | - | (2) | ||
38 | Common Stock Repurchased | - | - | - | - | - | - | - | - | - | - | (16) | - | ||
39 | Common Stock Issuance | - | - | - | - | - | - | - | - | - | - | - | - | ||
40 | Other Financing Activites | - | 10 | (24) | (7) | 1,943 | 5 | 386 | (5) | 193 | (8) | 193 | - | ||
41 | Financing Cash Flow | (3) | (6) | (164) | (10) | 1,940 | 1 | 81 | (5) | 186 | (47) | 415 | (8) | ||
42 | Cash at beginning of period | 96 | 143 | 152 | 76 | 97 | 113 | 189 | 47 | 16 | 84 | 20 | 21 | ||
43 | Net cash flow / Change in cash | 48 | 9 | (76) | 21 | 16 | 76 | (142) | (31) | 68 | (64) | 1 | (12) | ||
44 | Cash at end of period | 143 | 152 | 76 | 97 | 113 | 189 | 47 | 16 | 84 | 20 | 21 | 9 | ||
45 | |||||||||||||||
46 | Balance Sheet Statement - (USD 'MM) | ||||||||||||||
47 | |||||||||||||||
48 | Year | 2021-Q2 | 2021-Q3 | 2021-Q4 | 2022-Q1 | 2022-Q2 | 2022-Q3 | 2022-Q4 | 2023-Q1 | 2023-Q2 | 2023-Q3 | 2023-Q4 | 2024-Q1 | ||
49 | |||||||||||||||
50 | Cash and cash equivalents | 143 | 152 | 76 | 97 | 113 | 189 | 47 | 16 | 84 | 20 | 21 | 9 | ||
51 | Short Term Investments | 486 | 492 | 253 | 259 | 185 | 63 | 26 | 151 | 254 | 486 | 220 | 362 | ||
52 | Cash and Short Term Investments | 629 | 644 | 329 | 356 | 298 | 252 | 74 | 167 | 338 | 506 | 242 | 371 | ||
53 | Account Receivables | 137 | 136 | 148 | 161 | 275 | 270 | 263 | 287 | 331 | 295 | 277 | 234 | ||
54 | Inventory | 10 | 24 | 0 | 43 | 22 | 23 | 20 | 29 | 36 | 29 | 0 | 0 | ||
55 | Other Current Assets | 1 | 3 | 3 | 3 | 10 | 9 | 15 | 11 | 30 | 24 | 40 | 72 | ||
56 | Total Current Assets | 778 | 807 | 515 | 563 | 606 | 554 | 372 | 494 | 735 | 854 | 579 | 677 | ||
57 | Goodwill | - | - | 305 | - | 1,930 | 1,932 | 1,863 | 1,863 | 1,863 | 1,863 | 1,863 | - | ||
58 | Intangible Assets | 665 | 668 | 365 | 672 | 2,609 | 2,585 | 2,565 | 2,543 | 2,529 | 2,510 | 2,480 | 4,319 | ||
59 | Goodwill and Intangible Assets | 665 | 668 | 670 | 672 | 4,539 | 4,516 | 4,428 | 4,406 | 4,392 | 4,372 | 4,342 | 4,319 | ||
60 | Long Term Investments | 6 | 6 | 0 | - | 27 | - | - | - | 94 | 106 | 126 | - | ||
61 | Property, Plant & Equipment Net | 234 | 239 | 243 | 245 | 550 | 545 | 545 | 538 | 535 | 549 | 556 | 551 | ||
62 | Other non-current Assets | 9 | 10 | 16 | 16 | 18 | 92 | 112 | 110 | 35 | 43 | 40 | 306 | ||
63 | Total non-current Assets | 987 | 997 | 1,013 | 1,017 | 5,135 | 5,153 | 5,288 | 5,280 | 5,311 | 5,297 | 5,291 | 5,176 | ||
64 | Total assets | 1,765 | 1,803 | 1,527 | 1,580 | 5,741 | 5,708 | 5,659 | 5,774 | 6,046 | 6,150 | 5,870 | 5,853 | ||
65 | Short Term debt | 178 | 179 | 27 | 30 | 54 | 150 | 183 | 238 | 280 | 341 | 203 | 177 | ||
66 | Account Payables | 35 | 32 | 42 | 61 | 77 | 68 | 100 | 72 | 93 | 88 | 112 | 117 | ||
67 | Deferred revenue | 7 | 12 | 10 | 12 | 26 | 37 | 44 | 53 | 60 | 54 | 45 | - | ||
68 | Other Current Liabilities | 191 | 203 | 180 | 189 | 939 | 269 | 67 | 73 | 635 | 691 | 139 | 260 | ||
69 | Total current liabilities | 411 | 425 | 259 | 292 | 1,096 | 524 | 392 | 435 | 1,067 | 1,174 | 499 | 554 | ||
70 | Long Term debt | 133 | 133 | 134 | 137 | 2,225 | 2,191 | 1,761 | 1,763 | 1,829 | 1,837 | 2,307 | 2,380 | ||
71 | Deferred Revenue Non Current | - | - | - | - | - | - | - | - | 46 | 49 | 44 | - | ||
72 | Deferred Tax Liabilities Non Current | - | - | - | - | 646 | 613 | 773 | 763 | 752 | 742 | 731 | - | ||
73 | Other non-current Liabilities | 203 | 211 | 68 | 55 | 74 | 633 | 558 | 580 | 22 | 23 | 5 | 656 | ||
74 | Total non-current liabilities | 336 | 344 | 202 | 192 | 2,944 | 3,436 | 3,092 | 3,105 | 2,650 | 2,650 | 3,086 | 3,036 | ||
75 | Total liabilities | 747 | 770 | 461 | 484 | 4,040 | 3,960 | 3,485 | 3,540 | 3,718 | 3,824 | 3,585 | 3,590 | ||
76 | Common Stock | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 2,031 | ||
77 | Retained earnings | (7) | (4) | 27 | 50 | 71 | 107 | 120 | 176 | 263 | 260 | 229 | 183 | ||
78 | Other Income/Loss | 1,025 | 1,037 | 1,040 | 1,045 | 1,629 | 1,640 | 2,055 | 2,057 | 2,065 | 2,066 | 2,056 | 48 | ||
79 | Other Stockholders Equity | - | - | 0 | - | (0) | - | - | - | - | - | - | - | ||
80 | Total shareholders equity | 1,018 | 1,034 | 1,066 | 1,096 | 1,700 | 1,747 | 2,174 | 2,233 | 2,328 | 2,326 | 2,285 | 2,262 | ||
81 | Minority Interest | - | - | - | - | - | - | - | - | - | - | - | - | ||
82 | Total Equity | 1,018 | 1,034 | 1,066 | 1,096 | 1,700 | 1,747 | 2,174 | 2,233 | 2,328 | 2,326 | 2,285 | 2,262 | ||
83 | Total debt | 311 | 313 | 162 | 166 | 2,279 | 2,342 | 1,944 | 2,001 | 2,110 | 2,177 | 2,510 | 2,557 | ||
84 | Total Investments | 486 | 492 | 253 | 259 | 212 | 63 | 26 | 151 | 254 | 486 | 220 | 362 | ||
85 | Net Debt | 167 | 161 | 86 | 69 | 2,166 | 2,153 | 1,896 | 1,985 | 2,026 | 2,157 | 2,488 | 2,548 |
1 | |||||||
---|---|---|---|---|---|---|---|
2 | Weighted Average Cost Of Capital (WACC) | ||||||
3 | |||||||
4 | Share price, USD | 9.30 | |||||
5 | Beta | 0.00 | |||||
6 | Diluted Shares Outstanding, MM | 37 | |||||
7 | Cost of Debt, % | 7.4% | |||||
8 | Tax Rate, % | -43.1% | |||||
9 | After-tax Cost of Debt, % | 10.6% | |||||
10 | * Risk-Free Rate, % | 4.4% | |||||
11 | ** Market Risk Premium, % | 5.0% | |||||
12 | Cost of Equity, % | 4.4% | |||||
13 | Total Debt - (USD 'MM) | 2,510 | Debt | ||||
14 | Total Equity - (USD 'MM) | 340 | Equity | ||||
15 | Total Capital - (USD 'MM) | 2,850 | |||||
16 | Debt Weighting, % | 88.1% | |||||
17 | Equity Weighting, % | 11.9% | |||||
18 | WACC, % | 9.8% | |||||
19 | |||||||
20 | |||||||
21 | Tax Rate | ||||||
22 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | ||
23 | Historical tax rate, % | 14.1% | -57.9% | -43.1% | -8381.8% | -13.3% | |
24 | Selected tax rate, % | -43.1% | |||||
25 | |||||||
26 | |||||||
27 | Cost Of Debt (Effective interest rate method) | ||||||
28 | |||||||
29 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | ||
30 | Interest expense - (USD 'MM) | 57 | 64 | 75 | 264 | 338 | |
31 | Total debt - (USD 'MM) | 2,510 | 2,510 | 2,510 | 2,510 | 2,510 | |
32 | Effective interest rate, % | 2.6% | 3.0% | 10.5% | 13.5% | ||
33 | |||||||
34 | Average effective interest rate, % | 7.4% |
1 | ||||||||||||
---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
2 | Operating Data - (USD 'MM) | |||||||||||
3 | ||||||||||||
4 | Year | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 2026 | 2027 | 2028 | |
5 | A/F | Actual | Actual | Actual | Actual | Actual | Forecast | Forecast | Forecast | Forecast | Forecast | |
6 | ||||||||||||
7 | Revenue | 461 | 519 | 631 | 1,317 | 1,963 | 2,904 | 4,297 | 6,358 | 9,408 | 13,921 | |
8 | Revenue Growth, % | 12.6% | 21.6% | 108.7% | 49.0% | 48.0% | 48.0% | 48.0% | 48.0% | 48.0% | ||
9 | EBITDA | 101 | 226 | 290 | 580 | 889 | 1,297 | 1,920 | 2,840 | 4,203 | 6,219 | |
10 | EBITDA, % | 21.9% | 43.5% | 45.9% | 44.1% | 45.3% | 44.7% | 44.7% | 44.7% | 44.7% | 44.7% | |
11 | Depreciation | 62 | 52 | 55 | 127 | 213 | 284 | 420 | 621 | 919 | 1,359 | |
12 | Depreciation, % | 13.5% | 9.9% | 8.6% | 9.7% | 10.8% | 9.8% | 9.8% | 9.8% | 9.8% | 9.8% | |
13 | EBIT | 39 | 174 | 235 | 453 | 676 | 1,014 | 1,500 | 2,220 | 3,284 | 4,860 | |
14 | EBIT, % | 8.4% | 33.6% | 37.2% | 34.4% | 34.5% | 34.9% | 34.9% | 34.9% | 34.9% | 34.9% | |
15 | ||||||||||||
16 | Balance Sheet Data - (USD 'MM) | |||||||||||
17 | ||||||||||||
18 | Year | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 2026 | 2027 | 2028 | |
19 | A/F | Actual | Actual | Actual | Actual | Actual | Forecast | Forecast | Forecast | Forecast | Forecast | |
20 | ||||||||||||
21 | Total Cash | 75 | 601 | 329 | 74 | 242 | 1,348 | 1,995 | 2,952 | 4,369 | 6,464 | |
22 | Total Cash, % | 16.2% | 115.8% | 52.1% | 5.6% | 12.3% | 46.4% | 46.4% | 46.4% | 46.4% | 46.4% | |
23 | Account Receivables | 93 | 117 | 148 | 263 | 277 | 582 | 861 | 1,275 | 1,886 | 2,791 | |
24 | Account Receivables, % | 20.1% | 22.6% | 23.5% | 20.0% | 14.1% | 20.0% | 20.0% | 20.0% | 20.0% | 20.0% | |
25 | Inventories | 45 | 10 | 35 | 20 | 0 | 66 | 97 | 144 | 212 | 314 | |
26 | Inventories, % | 9.8% | 2.0% | 5.5% | 1.5% | 0.0% | 2.3% | 2.3% | 2.3% | 2.3% | 2.3% | |
27 | Accounts Payable | 30 | 32 | 42 | 100 | 112 | 189 | 280 | 415 | 614 | 908 | |
28 | Accounts Payable, % | 6.5% | 6.2% | 6.6% | 7.6% | 5.7% | 6.5% | 6.5% | 6.5% | 6.5% | 6.5% | |
29 | Capital Expenditure | (45) | (57) | (58) | (97) | (123) | (245) | (362) | (536) | (793) | (1,174) | |
30 | Capital Expenditure, % | 9.7% | 10.9% | 9.2% | 7.4% | 6.2% | 8.4% | 8.4% | 8.4% | 8.4% | 8.4% | |
31 | ||||||||||||
32 | Build Up Free Cash Flow - (USD 'MM) | |||||||||||
33 | ||||||||||||
34 | Year | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 2026 | 2027 | 2028 | |
35 | A/F | Actual | Actual | Actual | Actual | Actual | Forecast | Forecast | Forecast | Forecast | Forecast | |
36 | ||||||||||||
37 | Revenue | 461 | 519 | 631 | 1,317 | 1,963 | 2,904 | 4,297 | 6,358 | 9,408 | 13,921 | |
38 | EBITDA | 101 | 226 | 290 | 580 | 889 | 1,297 | 1,920 | 2,840 | 4,203 | 6,219 | |
39 | EBIT | 39 | 174 | 235 | 453 | 676 | 1,014 | 1,500 | 2,220 | 3,284 | 4,860 | |
40 | Tax Rate, % | 14.1% | -57.9% | -43.1% | -8381.8% | -13.3% | -2124.0% | -2124.0% | -2124.0% | -2124.0% | -2124.0% | |
41 | EBIAT | 33 | 275 | 336 | 38,423 | 767 | 22,546 | 33,361 | 49,363 | 73,042 | 108,079 | |
42 | Depreciation | 62 | 52 | 55 | 127 | 213 | 284 | 420 | 621 | 919 | 1,359 | |
43 | Accounts Receivable | (16) | (24) | (31) | (115) | (14) | (305) | (279) | (413) | (611) | (905) | |
44 | Inventories | (32) | 35 | (25) | 15 | 20 | (66) | (31) | (47) | (69) | (102) | |
45 | Accounts Payable | 13 | 2 | 10 | 58 | 12 | 77 | 91 | 134 | 199 | 294 | |
46 | Capital Expenditure | (45) | (57) | (58) | (97) | (123) | (245) | (362) | (536) | (793) | (1,174) | |
47 | UFCF | 16 | 283 | 286 | 38,411 | 875 | 22,291 | 33,198 | 49,123 | 72,686 | 107,552 | |
48 | WACC, % | 9.8% | 9.8% | 9.8% | 9.8% | 9.8% | ||||||
49 | PV UFCF | 20,293 | 27,513 | 37,062 | 49,924 | 67,250 | ||||||
50 | SUM PV UFCF | 202,041 | ||||||||||
51 | ||||||||||||
52 | Valuation - (USD 'MM) | |||||||||||
53 | Terminal Value (Perpetuity Growth method) - (USD 'MM) | Intrinsic Value | ||||||||||
54 | Long-term growth rate, % | 4.0% | Enterprise Value - (USD 'MM) | 1,398,345 | ||||||||
55 | WACC, % | 9.8% | Net Debt - (USD 'MM) | 2,488 | ||||||||
56 | Free cash flow (t + 1) | 111,854 | Equity Value - (USD 'MM) | 1,395,857 | ||||||||
57 | Terminal Value | 1,913,237 | Shares Outstanding, MM | 37 | ||||||||
58 | Present Value of Terminal Value | 1,196,304 | Equity Value Per Share, USD | 38,136.08 |
1 | ||||||||||||
---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
2 | Free Cash Flow - (USD 'MM) | |||||||||||
3 | ||||||||||||
4 | Year | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 2026 | 2027 | 2028 | |
5 | A/F | Actual | Actual | Actual | Actual | Actual | Forecast | Forecast | Forecast | Forecast | Forecast | |
6 | ||||||||||||
7 | Revenue | 461 | 519 | 631 | 1,317 | 1,963 | 2,904 | 4,297 | 6,358 | 9,408 | 13,921 | |
8 | Revenue Growth, % | 12.6% | 21.6% | 108.7% | 49.0% | 48.0% | 48.0% | 48.0% | 48.0% | 48.0% | ||
9 | Operating Cash Flow | 56 | 76 | 65 | 122 | 229 | 333 | 492 | 729 | 1,078 | 1,595 | |
10 | Operating Cash Flow, % | 12.2% | 14.6% | 10.3% | 9.2% | 11.7% | 11.5% | 11.5% | 11.5% | 11.5% | 11.5% | |
11 | Capital Expenditure | (45) | (57) | (58) | (97) | (123) | (245) | (362) | (536) | (793) | (1,174) | |
12 | Capital Expenditure, % | 9.7% | 10.9% | 9.2% | 7.4% | 6.2% | 8.4% | 8.4% | 8.4% | 8.4% | 8.4% | |
13 | Free Cash Flow | 11 | 19 | 7 | 25 | 107 | 88 | 130 | 192 | 285 | 421 | |
14 | Free Cash Flow, % | 2.5% | 3.7% | 1.1% | 1.9% | 5.4% | 3.0% | 3.0% | 3.0% | 3.0% | 3.0% | |
15 | ||||||||||||
16 | Build Up Free Cash Flow - (USD 'MM) | |||||||||||
17 | ||||||||||||
18 | Year | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 2026 | 2027 | 2028 | |
19 | A/F | Actual | Actual | Actual | Actual | Actual | Forecast | Forecast | Forecast | Forecast | Forecast | |
20 | ||||||||||||
21 | Free Cash Flow | 11 | 19 | 7 | 25 | 107 | 88 | 130 | 192 | 285 | 421 | |
22 | WACC, % | 9.8% | 9.8% | 9.8% | 9.8% | 9.8% | ||||||
23 | PV UFCF | 80 | 108 | 145 | 196 | 263 | ||||||
24 | SUM PV UFCF | 792 | ||||||||||
25 | ||||||||||||
26 | Valuation - (USD 'MM) | |||||||||||
27 | Terminal Value (Perpetuity Growth method) - (USD 'MM) | Intrinsic Value | ||||||||||
28 | ||||||||||||
29 | Long-term growth rate, % | 4.0% | Enterprise Value - (USD 'MM) | 5,477 | ||||||||
30 | WACC, % | 9.8% | Net Debt - (USD 'MM) | 2,488 | ||||||||
31 | Free cash flow (t + 1) | 438 | Equity Value - (USD 'MM) | 2,989 | ||||||||
32 | Terminal Value | 7,493 | Shares Outstanding, MM | 37 | ||||||||
33 | Present Value of Terminal Value | 4,685 | Equity Value Per Share, USD | 81.66 |
1 | ||||||||||||
---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
2 | Liquidity Measurement Ratios | |||||||||||
3 | ||||||||||||
4 | Year | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | Sparkline | |||||
5 | ||||||||||||
6 | Current Ratio | 0.97 | 1.91 | 1.98 | 0.95 | 1.16 | ||||||
7 | Current Assets / Current Liabilities | |||||||||||
8 | ||||||||||||
9 | Quick Ratio | 0.76 | 1.88 | 1.84 | 0.86 | 1.04 | ||||||
10 | (Cash and Cash Equivalents+Short Term Investments+Account Receivables) / Current Liabilities | |||||||||||
11 | ||||||||||||
12 | Cash Ratio | 0.01 | 0.22 | 0.29 | 0.12 | 0.04 | ||||||
13 | Cash and Cash Equivalents / Current Liabilities | |||||||||||
14 | ||||||||||||
15 | Days of Sales Outstanding | 73.50 | 82.46 | 85.77 | 72.90 | 51.58 | ||||||
16 | ((Account Receivables (start)+Account Receivables (end)) / 2) / (Revenue / 365) | |||||||||||
17 | ||||||||||||
18 | Days of Inventory Outstanding | 78.28 | 16.81 | 53.03 | 14.53 | 0.00 | ||||||
19 | ((Inventory (start)+Inventory (end)) / 2) / (COGS / 365) | |||||||||||
20 | ||||||||||||
21 | Operating Cycle | 151.78 | 99.27 | 138.80 | 87.43 | 51.58 | ||||||
22 | DSO + DIO | |||||||||||
23 | ||||||||||||
24 | Days of Payables Outstanding | 51.72 | 53.06 | 63.18 | 72.45 | 61.10 | ||||||
25 | ((Account Payables (start)+Account Payables (end)) / 2) / (COGS / 365) | |||||||||||
26 | ||||||||||||
27 | Cash Conversion Cycle | 100.06 | 46.21 | 75.62 | 14.99 | -9.52 | ||||||
28 | DSO + DIO − DPO | |||||||||||
29 | ||||||||||||
30 | ||||||||||||
31 | ||||||||||||
32 | Profitability Indicator Ratios | |||||||||||
33 | ||||||||||||
34 | Year | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | Sparkline | |||||
35 | ||||||||||||
36 | Gross Profit Margin | 54.1% | 57.3% | 61.8% | 61.9% | 65.9% | ||||||
37 | Gross Profit / Revenue | |||||||||||
38 | ||||||||||||
39 | Operating Profit Margin | 8.4% | 33.6% | 37.2% | 34.4% | 20.5% | ||||||
40 | Operating Income / Revenue | |||||||||||
41 | ||||||||||||
42 | Pretax Profit Margin | -16.7% | 6.4% | 7.8% | 0.1% | 4.9% | ||||||
43 | Income Before Tax / Revenue | |||||||||||
44 | ||||||||||||
45 | Net Profit Margin | -14.3% | 10.0% | 11.2% | 7.1% | 5.5% | ||||||
46 | Net Income / Revenue | |||||||||||
47 | ||||||||||||
48 | Effective Tax Rate | 14.1% | -57.9% | -43.1% | -8381.8% | -13.3% | ||||||
49 | Provision For Income Taxes / Income Before Tax | |||||||||||
50 | ||||||||||||
51 | Return On Assets | -0.06 | 0.03 | 0.05 | 0.02 | 0.02 | ||||||
52 | Net Income / Avg Total Assets | |||||||||||
53 | ||||||||||||
54 | Return On Equity | -0.15 | 0.05 | 0.07 | 0.04 | 0.05 | ||||||
55 | Net Income / Avg Total Equity | |||||||||||
56 | ||||||||||||
57 | Return On Capital Employed | 0.04 | 0.13 | 0.19 | 0.09 | 0.07 | ||||||
58 | Net Income / (Avg Total Assets - Avg Current Liabilities) | |||||||||||
59 | ||||||||||||
60 | ||||||||||||
61 | Debt Ratios | |||||||||||
62 | ||||||||||||
63 | Year | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | Sparkline | |||||
64 | ||||||||||||
65 | Debt Ratio | 0.09 | 0.18 | 0.11 | 0.34 | 0.43 | ||||||
66 | Total Liabilities / Total Assets | |||||||||||
67 | ||||||||||||
68 | Debt Equity Ratio | 0.23 | 0.31 | 0.15 | 0.89 | 1.10 | ||||||
69 | Total Debt / Total Equity | |||||||||||
70 | ||||||||||||
71 | Long-term Debt to Capitalization | 0.16 | 0.11 | 0.11 | 0.45 | 0.50 | ||||||
72 | Long−Term Debt / (Long−Term Debt + Shareholders Equity) | |||||||||||
73 | ||||||||||||
74 | Total Debt to Capitalization | 0.19 | 0.24 | 0.13 | 0.47 | 0.52 | ||||||
75 | Total Debt / (Total Debt + Shareholders Equity) | |||||||||||
76 | ||||||||||||
77 | Interest Coverage Ratio | 0.68 | 2.70 | 3.14 | 1.71 | 1.19 | ||||||
78 | EBIT / Interest Expenses | |||||||||||
79 | ||||||||||||
80 | Cash Flow to Debt Ratio | 0.54 | 0.25 | 0.40 | 0.06 | 0.09 | ||||||
81 | Operating Cash Flows / Total Debt | |||||||||||
82 | ||||||||||||
83 | Company Equity Multiplier | 2.41 | 1.73 | 1.43 | 2.60 | 2.57 | ||||||
84 | Total Assets / Total Equity | |||||||||||
85 | ||||||||||||
86 | ||||||||||||
87 | Operating Performance Ratios | |||||||||||
88 | ||||||||||||
89 | Year | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | Sparkline | |||||
90 | ||||||||||||
91 | Fixed Asset Turnover | 2.91 | 2.31 | 2.60 | 2.42 | 3.53 | ||||||
92 | Revenue / Avg Fixed Assets | |||||||||||
93 | ||||||||||||
94 | Asset Turnover | 0.42 | 0.31 | 0.41 | 0.23 | 0.33 | ||||||
95 | Revenue / Avg Total Assets | |||||||||||
96 | ||||||||||||
97 | ||||||||||||
98 | ||||||||||||
99 | Cash Flow Indicator Ratios | |||||||||||
100 | ||||||||||||
101 | Year | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | Sparkline | |||||
102 | ||||||||||||
103 | Operating Cash Flow Sales Ratio | 0.12 | 0.15 | 0.10 | 0.09 | 0.12 | ||||||
104 | Operating Cash Flow / Revenue | |||||||||||
105 | ||||||||||||
106 | Free Cash Flow Operating Cash Flow Ratio | 0.20 | 0.26 | 0.10 | 0.20 | 0.47 | ||||||
107 | Free Cash Flow / Operating Cash Flow | |||||||||||
108 | ||||||||||||
109 | Cash Flow Coverage Ratios | 0.54 | 0.25 | 0.40 | 0.06 | 0.09 | ||||||
110 | Operating Cash Flow / Total Debt | |||||||||||
111 | ||||||||||||
112 | Short-Term Coverage Ratios | 3.25 | 0.43 | 2.39 | 0.67 | 1.13 | ||||||
113 | Operating Cash Flow / Short-Term Debt | |||||||||||
114 | ||||||||||||
115 | Capital Expenditure Coverage Ratios | 1.25 | 1.34 | 1.11 | 1.25 | 1.87 | ||||||
116 | Operating Cash Flow / Capital Expenditure | |||||||||||
117 | ||||||||||||
118 | Dividend Paid and Capex Coverage Ratios | -1.25 | -1.34 | -1.11 | -1.25 | -1.87 | ||||||
119 | Operating Cash Flow / (Dividends Paid + Capital Expenditure) | |||||||||||
120 | ||||||||||||
121 | Dividend Payout Ratio | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | ||||||
122 | DPS (Dividends per Share) / EPS (Net Income per Share) | |||||||||||
123 | ||||||||||||
124 | ||||||||||||
125 | ||||||||||||
126 | Investment Valuation Ratios | |||||||||||
127 | ||||||||||||
128 | Year | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | Sparkline | |||||
129 | ||||||||||||
130 | Price Book Value Ratio | 3.29 | 1.46 | 1.72 | 1.60 | 1.23 | ||||||
131 | Stock Price per Share / Equity per Share | |||||||||||
132 | ||||||||||||
133 | Price Cash Flow Ratio | 26.45 | 18.85 | 28.19 | 28.65 | 12.21 | ||||||
134 | Stock Price per Share / Operating Cash Flow per Share | |||||||||||
135 | ||||||||||||
136 | Price Earnings Ratio | -22.41 | 27.45 | 25.94 | 37.31 | 25.75 | ||||||
137 | Stock Price per Share / EPS | |||||||||||
138 | ||||||||||||
139 | Price Earnings to Growth Ratio | -0.48 | -0.14 | 2.50 | 2.61 | -3.02 | ||||||
140 | Price Earnings Ratio / Expected Revenue Growth | |||||||||||
141 | ||||||||||||
142 | Price Sales Ratio | 3.22 | 2.76 | 2.90 | 2.64 | 1.43 | ||||||
143 | Stock Price per Share / Revenue per Share | |||||||||||
144 | ||||||||||||
145 | Dividend Yield | 0.000 | 0.000 | 0.000 | 0.000 | 0.000 | ||||||
146 | Dividend per Share / Stock Price per Share | |||||||||||
147 | ||||||||||||
148 | Enterprise Value Multiplier | 15.65 | 7.29 | 6.63 | 9.27 | 5.95 | ||||||
149 | Enterprise Value / EBITDA | |||||||||||
150 | ||||||||||||
151 | Price Fair Value | 3.29 | 1.46 | 1.72 | 1.60 | 1.23 | ||||||
152 | Stock Price per Share / Intrinsic Value | |||||||||||
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