| A | B | C | D | E | F | G | H | I | J | K | L | M | N | O | P | Q | R | S | T | U | V | W | X | Y | Z | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
1 | CAVA Group Inc (CAVA) | ||||||||||||||||||||||||||
2 | in million | IPO | |||||||||||||||||||||||||
3 | Fisacal year end on last Sunday of calendar year | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 2026 | 2027 | 2028 | ||||||||||||||||||
4 | Revenue | 500.072 | 564.119 | 728.700 | 963.713 | 1179.664 | |||||||||||||||||||||
5 | revenue growth % | 12.8% | 29.2% | 32.3% | 22.4% | -100.0% | #DIV/0! | #DIV/0! | |||||||||||||||||||
6 | revenue growth % - 5 year average | -100.0% | -100.0% | -100.0% | |||||||||||||||||||||||
7 | |||||||||||||||||||||||||||
8 | Restaurant operating costs | ||||||||||||||||||||||||||
9 | Food, beverage and packaging | 154.772 | 179.988 | 213.458 | 284.743 | 352.778 | |||||||||||||||||||||
10 | Labor | 143.395 | 157.891 | 187.326 | 247.490 | 301.861 | |||||||||||||||||||||
11 | Occupancy | 49.299 | 53.669 | 58.319 | 69.851 | 83.576 | |||||||||||||||||||||
12 | Other operating expense | 70.453 | 74.587 | 89.251 | 119.824 | 150.982 | |||||||||||||||||||||
13 | Total restaurant operating expenses | 417.919 | 466.135 | 548.354 | 721.908 | 889.197 | 0.000 | 0.000 | 0.000 | ||||||||||||||||||
14 | Total restaurant operating expenses/revenue | 83.57% | 82.63% | 75.25% | 74.91% | 75.38% | #DIV/0! | #DIV/0! | #DIV/0! | ||||||||||||||||||
15 | General and adminstrative expenses | 64.792 | 70.037 | 101.491 | 120.500 | 137.462 | |||||||||||||||||||||
16 | % to Revenue | 12.96% | 12.42% | 13.93% | 12.50% | 11.65% | #DIV/0! | #DIV/0! | #DIV/0! | ||||||||||||||||||
17 | Depreciation and amortization | 44.538 | 42.724 | 47.433 | 60.355 | 73.661 | |||||||||||||||||||||
18 | % to Revenue | 8.91% | 7.57% | 6.51% | 6.26% | 6.24% | #DIV/0! | #DIV/0! | #DIV/0! | ||||||||||||||||||
19 | Pre-opening costs | 8.194 | 19.313 | 15.718 | 12.197 | 19.134 | |||||||||||||||||||||
20 | % to Revenue | 1.64% | 3.42% | 2.16% | 1.27% | 1.62% | #DIV/0! | #DIV/0! | #DIV/0! | ||||||||||||||||||
21 | Restructuring and other cost | 6.839 | 5.923 | 6.080 | 0.580 | ||||||||||||||||||||||
22 | Impairment and asset disposal costs | 10.542 | 19.753 | 4.899 | 5.055 | 4.925 | |||||||||||||||||||||
23 | |||||||||||||||||||||||||||
24 | Total operating expenses | 552.824 | 623.885 | 723.975 | 920.595 | 1124.379 | #DIV/0! | #DIV/0! | #DIV/0! | ||||||||||||||||||
25 | Income from operation | -52.752 | -59.766 | 4.725 | 43.118 | 55.285 | #DIV/0! | #DIV/0! | #DIV/0! | ||||||||||||||||||
26 | Interest expense/(income) | 4.810 | 0.047 | -8.852 | -16.474 | -15.045 | |||||||||||||||||||||
27 | Other expense | -20.288 | -0.919 | -0.471 | -0.318 | -0.469 | |||||||||||||||||||||
28 | |||||||||||||||||||||||||||
29 | |||||||||||||||||||||||||||
30 | Other income/(expense) | ||||||||||||||||||||||||||
31 | Total other expense/(income) | -15.478 | -0.872 | -9.323 | -16.792 | -15.514 | 0.000 | 0.000 | 0.000 | ||||||||||||||||||
32 | Income before tax | -37.274 | -58.894 | 14.048 | 59.910 | 70.799 | #DIV/0! | #DIV/0! | #DIV/0! | ||||||||||||||||||
33 | Tax | 0.117 | 0.093 | 0.768 | -70.409 | 7.056 | |||||||||||||||||||||
34 | Net income | -37.391 | -58.987 | 13.280 | 130.319 | 63.743 | #DIV/0! | #DIV/0! | #DIV/0! | ||||||||||||||||||
35 | Net Margin | -7.48% | -10.46% | 1.82% | 13.52% | 5.40% | #DIV/0! | #DIV/0! | #DIV/0! | ||||||||||||||||||
36 | EPS | -51.060 | -44.409 | 0.209 | 1.102 | 0.539 | #DIV/0! | #DIV/0! | #DIV/0! | ||||||||||||||||||
37 | Diluted weighted avg shares | 0.7323 | 1.328 | 63.448 | 118.273 | 118.278 | |||||||||||||||||||||
38 | |||||||||||||||||||||||||||
39 | Digital revenue mix | 37.4% | 34.5% | 36.0% | 36.4% | 37.9% | |||||||||||||||||||||
40 | Same restaurant sale growth | 45.2% | 14.2% | 17.9% | 13.4% | 4.0% | |||||||||||||||||||||
41 | Restaurant-level profit margin | 18.3% | 20.3% | 24.7% | 25.1% | 24.6% | #DIV/0! | #DIV/0! | #DIV/0! | ||||||||||||||||||
42 | |||||||||||||||||||||||||||
43 | Price at yearend | na | na | 42.98 | 112.80 | 58.69 | |||||||||||||||||||||
44 | Price to EPS ratio | #VALUE! | #VALUE! | 205.3 | 102.4 | 108.9 | #DIV/0! | #DIV/0! | #DIV/0! | ||||||||||||||||||
45 | |||||||||||||||||||||||||||
46 | Cash and equivalents | 140.332 | 39.125 | 332.428 | 366.120 | 282.917 | |||||||||||||||||||||
47 | Investment in fair value | 110.112 | |||||||||||||||||||||||||
48 | Trade account receivable, net | 2.778 | 2.827 | 3.662 | 4.799 | 6.324 | |||||||||||||||||||||
49 | Other account receivables | 3.282 | 4.908 | 8.223 | 8.197 | 12.664 | |||||||||||||||||||||
50 | Quick assets | 146.392 | 46.860 | 344.313 | 379.116 | 412.017 | 0.000 | 0.000 | 0.000 | ||||||||||||||||||
51 | Current assets | 154.394 | 58.150 | 354.912 | 394.154 | 431.073 | |||||||||||||||||||||
52 | |||||||||||||||||||||||||||
53 | Goodwill | 1.944 | 1.944 | 1.944 | 1.944 | 1.944 | |||||||||||||||||||||
54 | Intangible | 7.304 | 1.382 | 1.355 | 1.355 | 1.779 | |||||||||||||||||||||
55 | Total Assets | 362.195 | 310.007 | 694.306 | 847.837 | 970.610 | |||||||||||||||||||||
56 | |||||||||||||||||||||||||||
57 | Current liability | 51.725 | 54.779 | 76.453 | 95.395 | 114.123 | |||||||||||||||||||||
58 | Quick ratio | 2.830 | 0.855 | 4.504 | 3.974 | 3.610 | #DIV/0! | #DIV/0! | #DIV/0! | ||||||||||||||||||
59 | Current ratio | 2.985 | 1.062 | 4.642 | 4.132 | 3.777 | #DIV/0! | #DIV/0! | #DIV/0! | ||||||||||||||||||
60 | |||||||||||||||||||||||||||
61 | Debt | 0.000 | 0.000 | 0.000 | 0.000 | 0.000 | |||||||||||||||||||||
62 | Total Liability | 92.91 | 55.35 | 76.76 | 95.40 | 114.12 | |||||||||||||||||||||
63 | Equity | -393.021 | -407.655 | 617.549 | 752.442 | 856.487 | 0.000 | 0.000 | 0.000 | ||||||||||||||||||
64 | Book value per share | -536.69 | -306.91 | 9.73 | 6.36 | 7.24 | #DIV/0! | #DIV/0! | #DIV/0! | ||||||||||||||||||
65 | Tangible book value | -549.32 | -309.41 | 9.68 | 6.33 | 7.21 | #DIV/0! | #DIV/0! | #DIV/0! | ||||||||||||||||||
66 | |||||||||||||||||||||||||||
67 | Revenue to assets (asset turnover) | 1.68 | 1.45 | 1.25 | 1.30 | 0.00 | #DIV/0! | #DIV/0! | |||||||||||||||||||
68 | Revenue to invested capital | nmf | 6.94 | 1.41 | 1.47 | 0.00 | #DIV/0! | #DIV/0! | |||||||||||||||||||
69 | |||||||||||||||||||||||||||
70 | |||||||||||||||||||||||||||
71 | |||||||||||||||||||||||||||
72 | ROIC | nmf | nmf | 12.65% | 19.02% | 7.92% | #DIV/0! | #DIV/0! | #DIV/0! | ||||||||||||||||||
73 | ROE | nmf | nmf | 12.65% | 19.02% | 7.92% | #DIV/0! | #DIV/0! | #DIV/0! | ||||||||||||||||||
74 | ROA | nmf | nmf | 2.64% | 16.90% | 7.01% | #DIV/0! | #DIV/0! | #DIV/0! | ||||||||||||||||||
75 | |||||||||||||||||||||||||||
76 | |||||||||||||||||||||||||||
77 | |||||||||||||||||||||||||||
78 | Cash from operation (CFO) | 3.117 | 7.816 | 74.972 | 137.716 | 163.374 | |||||||||||||||||||||
79 | CapEx + Acquisition | 56.309 | 104.161 | 138.802 | 108.131 | 158.699 | |||||||||||||||||||||
80 | Free Cash Flow (FCF) | -53.192 | -96.345 | -63.830 | 29.585 | 4.675 | 0.000 | 0.000 | 0.000 | ||||||||||||||||||
81 | FCF as % of CFO | -1706.5% | -1232.7% | -85.1% | 21.5% | 2.9% | #DIV/0! | #DIV/0! | #DIV/0! | ||||||||||||||||||
82 | 5-year-average | -600% | #DIV/0! | #DIV/0! | #DIV/0! | ||||||||||||||||||||||
83 | |||||||||||||||||||||||||||
84 | Cash to liability | 151% | 71% | 433% | 384% | 248% | #DIV/0! | #DIV/0! | #DIV/0! | ||||||||||||||||||
85 | FCF to liability | -57% | -174% | -83% | 31% | 4% | #DIV/0! | #DIV/0! | #DIV/0! | ||||||||||||||||||
86 | |||||||||||||||||||||||||||
87 | Interest expense | 4.810 | 0.047 | 0.330 | 0.211 | 0.164 | |||||||||||||||||||||
88 | Interes coverage (* times) by CFO | 0.648 | 166.298 | na | na | 996.183 | #DIV/0! | #DIV/0! | #DIV/0! | ||||||||||||||||||
89 | |||||||||||||||||||||||||||
90 | Stock Repurchase ($million) | 7.69 | 0.91 | 3.11 | 0.00 | 0.00 | |||||||||||||||||||||
91 | Shares repurchased (milliom shares) | 0.7060 | 0.1390 | 0.2000 | 0.0000 | 0.0000 | |||||||||||||||||||||
92 | Stock price for per repurchased share | 10.89 | 6.55 | 15.54 | na | na | #DIV/0! | #DIV/0! | #DIV/0! | ||||||||||||||||||
93 | Is share repurchase price higher than | ||||||||||||||||||||||||||
94 | yearend price | no | no | no | na | #DIV/0! | #DIV/0! | #DIV/0! | |||||||||||||||||||
95 | |||||||||||||||||||||||||||
96 | Stock compensation expense ($) | 5.351 | 3.803 | 9.360 | 13.603 | 15.234 | |||||||||||||||||||||
97 | stock compensation to revenue % | 1.07% | 0.67% | 1.28% | 1.41% | 1.29% | #DIV/0! | #DIV/0! | #DIV/0! | ||||||||||||||||||
98 | stock compensation to net income % | -14.31% | -6.45% | 70.48% | 10.44% | 23.90% | #DIV/0! | #DIV/0! | #DIV/0! | ||||||||||||||||||
99 | Option/restric unit granted (million shares) | 1.3574 | 1.3391 | 3.0720 | 0.0410 | 0.2610 | |||||||||||||||||||||
100 | Price for per granted share | 3.94 | 2.84 | 3.05 | 331.78 | 58.37 | #DIV/0! | #DIV/0! | #DIV/0! |