| A | B | C | D | E | F | G | H | I | J | K | L | M | N | O | P | Q | R | S | T | U | V | W | X | Y | Z | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
1 | FPHRA | Expenses | 2023-24 | 23-24 Budget | 23-24 Var | 24-25 Budget | Notes | |||||||||||||||||||
2 | Board | |||||||||||||||||||||||||
3 | Accounting | $645.00 | $590.00 | $55.00 | $645.00 | Quickbooks rate change | ||||||||||||||||||||
4 | Legal | $3,484.50 | $2,500.00 | $984.50 | $3,000.00 | Necessary document update in 23-24 per CO law change, deliquent homeowner, homeowner questions, 65% reserve fund options | ||||||||||||||||||||
5 | Bank Fees | $1,810.91 | $850.00 | $960.91 | $850.00 | Banks charge 1% fee / checking, special assessment/Quickbooks help | ||||||||||||||||||||
6 | Bookkeeper | $0.00 | $0.00 | $2,500.00 | No volunteer to be treasurer, $75 per hour, roughly 2-3 hours per month | |||||||||||||||||||||
7 | Insurance | $5,147.89 | $14,500.00 | $9,352.11 | $14,125.00 | Premium increases - D&O 8/1/24-11/1/25, Property 8/1/24-11/1/24, 11/1/24-11/1/25 | ||||||||||||||||||||
8 | Annual Meeting | $674.31 | $500.00 | $174.31 | $500.00 | Security due to concerns over late night letters | ||||||||||||||||||||
9 | Supplies/Mailing | $267.33 | $400.00 | $132.67 | $400.00 | Stamps, ink, labels, and quarterly dues mailings | ||||||||||||||||||||
10 | Tax Return | $275.00 | $250.00 | $25.00 | $300.00 | |||||||||||||||||||||
11 | Outreach | $17.81 | $200.00 | $182.19 | $200.00 | |||||||||||||||||||||
12 | Website | $0.00 | $350.00 | $350.00 | $350.00 | 2 year plan ends Sept '25 | ||||||||||||||||||||
13 | Total | $12,322.75 | $20,140.00 | $7,817.25 | $22,870.00 | |||||||||||||||||||||
14 | Capital | $0.00 | ||||||||||||||||||||||||
15 | Pool Resurfacing | $128,750.00 | $117,686.00 | $11,064.00 | $0.00 | Obtained quotes year in advance, coping stones had to be replaced | ||||||||||||||||||||
16 | Playground | $1,902.32 | $1,902.32 | $0.00 | Purchased replacement parts with grant to help with maintenance long term | |||||||||||||||||||||
17 | Heater | $0.00 | $0.00 | $6,616.00 | Some money already in reserve | |||||||||||||||||||||
18 | General | $300.92 | $3,000.00 | $2,699.08 | $3,000.00 | Umbrella replacements | ||||||||||||||||||||
19 | Total | $130,953.24 | $122,588.32 | $8,364.92 | $9,616.00 | |||||||||||||||||||||
20 | Pool | |||||||||||||||||||||||||
21 | Management | $19,088.00 | $55,000.00 | $2,500.00 | $62,500.00 | Manage lifeguards, cleaning/maintaining swimming pool, deck an pump room. Maitaining clemical tests and records. They carry own liability insurance. Maintain chemical and cleaning inventory. $.50/hour increase in min wage for 2025 | ||||||||||||||||||||
22 | Lifeguard Labor | $38,412.00 | 2 guards on duty | |||||||||||||||||||||||
23 | Supplies and Incidentals | $2,736.94 | $8,500.00 | $5,763.06 | $8,500.00 | Left over chemicals from prior year, didn't need to replenish as thought, still some left over for next season. Chemical cost increased 30%. | ||||||||||||||||||||
24 | Pool Closeout | $731.20 | $1,500.00 | $768.80 | $1,500.00 | (Closeout from 2023) | ||||||||||||||||||||
25 | Total | $60,968.14 | $65,000.00 | $4,031.86 | $72,500.00 | |||||||||||||||||||||
26 | Utilities | |||||||||||||||||||||||||
27 | Xcel | $8,709.60 | $11,500.00 | $2,790.40 | $11,500.00 | More water use more energy use | ||||||||||||||||||||
28 | Denver Water | $5,818.03 | $9,500.00 | $3,681.97 | $9,500.00 | Significant savings due to rain/temp this year. News article shows we had average rain but already starting to sees signs of drought due to La Nina | ||||||||||||||||||||
29 | Ting | $228.00 | $228.00 | $0.00 | $228.00 | For security system only | ||||||||||||||||||||
30 | Trash Service | $185.63 | $250.00 | $64.37 | $300.00 | Part of '24 services will be paid in '24-'25 budget | waiting for revised final bill | |||||||||||||||||||
31 | Security - Everon | $712.96 | $800.00 | $87.04 | $800.00 | Formally ADT, small price increase | ||||||||||||||||||||
32 | Sewer/Storm Water | $1,478.18 | $1,450.00 | $28.18 | $1,570.00 | 6% increase | ||||||||||||||||||||
33 | Total | $17,132.40 | $23,728.00 | $6,595.60 | $23,898.00 | |||||||||||||||||||||
34 | Social | |||||||||||||||||||||||||
35 | 4th of July | $1,063.56 | $1,500.00 | $436.44 | $1,500.00 | |||||||||||||||||||||
36 | Oktoberfest | $2,103.93 | $1,750.00 | $353.93 | $1,500.00 | Oktoberfest 2023 since it was after closing of 2023 fiscal year, includes $500 grant from 2023 | ||||||||||||||||||||
37 | Misc | $296.06 | $321.33 | $25.27 | $500.00 | Misc social events, $100 newsletter sales, $71.33 ice cream sales | ||||||||||||||||||||
38 | Total | $3,463.55 | $3,571.33 | $107.78 | $3,500.00 | Reducing social costs by using other income | ||||||||||||||||||||
39 | Maintenance | |||||||||||||||||||||||||
40 | Spring Cleanup | $549.00 | $1,000.00 | $451.00 | $1,000.00 | Only had one dumpster | ||||||||||||||||||||
41 | Fall Cleanup | $594.70 | $1,000.00 | $405.30 | $1,000.00 | Only had one dumpster | ||||||||||||||||||||
42 | Grounds Maintenance | $5,578.06 | $6,000.00 | $421.94 | $6,918.00 | Current contract ends Dec '24, still competitive, 5% increase | ||||||||||||||||||||
43 | Misc Repairs | $1,806.97 | $1,500.00 | $306.97 | $1,500.00 | Pool heater repair /Electrical repair/ Concrete repair/gutter guards/straps for basketball hoops | ||||||||||||||||||||
44 | Total | $8,528.73 | $9,500.00 | $971.27 | $10,418.00 | |||||||||||||||||||||
45 | Tennis | $0.00 | $0.00 | $0.00 | $1,500.00 | To make court usable until court is completed due to CCIOA | ||||||||||||||||||||
46 | Total | $0.00 | $0.00 | $0.00 | $1,500.00 | |||||||||||||||||||||
47 | ||||||||||||||||||||||||||
48 | Totals | $233,368.81 | $244,527.65 | $11,158.84 | $144,302.00 | |||||||||||||||||||||
49 | ||||||||||||||||||||||||||
50 | ||||||||||||||||||||||||||
51 | Income | |||||||||||||||||||||||||
52 | Dues | $277,408.53 | $265,364.00 | $12,044.53 | $169,846.00 | Many payments of Sept '23 posted in Oct '23, includes special assessment | ||||||||||||||||||||
53 | Fees/Closings | $700.00 | $1,000.00 | $300.00 | $700.00 | Home sales | ||||||||||||||||||||
54 | Other | $2,032.00 | $0.00 | $2,032.00 | $0.00 | Centennial Community Grant / Newsletter Sponsorship /Ice Cream Sales/Interest reserve/Can Donations | ||||||||||||||||||||
55 | Total | $280,140.53 | $266,364.00 | $13,776.53 | $170,546.00 | |||||||||||||||||||||
56 | ||||||||||||||||||||||||||
57 | Balances | 1-Oct-23 | 1-Oct-24 | Change | ||||||||||||||||||||||
58 | Checking | $19,361.87 | $44,075.89 | $24,714.02 | ||||||||||||||||||||||
59 | Reserve | $39,400.37 | $45,384.18 | $5,983.81 | Inc $500 gift from Blue Fins for Heater | |||||||||||||||||||||
60 | Total Assets | $58,762.24 | $89,460.07 | $30,697.83 | ||||||||||||||||||||||
61 | ||||||||||||||||||||||||||
62 | ||||||||||||||||||||||||||
63 | ||||||||||||||||||||||||||
64 | ||||||||||||||||||||||||||
65 | ||||||||||||||||||||||||||
66 | ||||||||||||||||||||||||||
67 | ||||||||||||||||||||||||||
68 | ||||||||||||||||||||||||||
69 | ||||||||||||||||||||||||||
70 | ||||||||||||||||||||||||||
71 | ||||||||||||||||||||||||||
72 | ||||||||||||||||||||||||||
73 | ||||||||||||||||||||||||||
74 | ||||||||||||||||||||||||||
75 | ||||||||||||||||||||||||||
76 | ||||||||||||||||||||||||||
77 | ||||||||||||||||||||||||||
78 | ||||||||||||||||||||||||||
79 | ||||||||||||||||||||||||||
80 | ||||||||||||||||||||||||||
81 | ||||||||||||||||||||||||||
82 | ||||||||||||||||||||||||||
83 | ||||||||||||||||||||||||||
84 | ||||||||||||||||||||||||||
85 | ||||||||||||||||||||||||||
86 | ||||||||||||||||||||||||||
87 | ||||||||||||||||||||||||||
88 | ||||||||||||||||||||||||||
89 | ||||||||||||||||||||||||||
90 | ||||||||||||||||||||||||||
91 | ||||||||||||||||||||||||||
92 | ||||||||||||||||||||||||||
93 | ||||||||||||||||||||||||||
94 | ||||||||||||||||||||||||||
95 | ||||||||||||||||||||||||||
96 | ||||||||||||||||||||||||||
97 | ||||||||||||||||||||||||||
98 | ||||||||||||||||||||||||||
99 | ||||||||||||||||||||||||||
100 |